风口来了

从春节开始，相信大家也一定被DeepSeek和他的CEO梁文锋刷屏了。这一景象，23年的春节我们也经历过，那个时候是ChatGPT过1亿用户，获得了微软的100亿美元投资。今天，某种程度上，这两家公司、两个CEO已经成为全球AI领域的最受瞩目的领航员。看似不同的两个人，身上却又诸多巧合的相似。两个CEO，都是出生在1985年，今年即将迎来他们的40岁人生。他们出生在当地的"中产家庭"，从小就表现出对编程、计算机、数学、机械的热爱。读书的年纪，积累了远超同龄人的财富，并在拥有了海量的财富后，开始追求自己的技术理想，目标瞄向人工智能的星辰大海。而他们当下最重要的AI相关事业都起步在2015年。我们很希望以他们为例，来拆解下新一代AI创业者的画像。因此，我们邀请了我们的朋友，周恒星。周恒星是国际英文科技媒体Pandaily的创始人，也是国内在Sam Altman出任 OpenAI CEO后唯一采访过他的作者，写了Sam Altman的传记，已经与2024年出版。在过去的十几年里，他一直和Sam 保持了联系，很可能是最懂Sam 的中国作者。在这期播客里，我们聊了周恒星眼中的Sam Altman，也对正在刷屏的另一个AI公司DeepSeek和他的CEO梁文锋进行了探讨。对于这两个带领全球探索AI的CEO，我们也充满了诸多好奇。—— 聊天内容——01:28 通过不同邮箱找到马斯克，成为最早采访马斯克的中国记者，也是《硅谷钢铁侠》的译者03:58 三个词形容奥尔特曼：有野心、有雄心、像个政客05:45 从投资人成为全球最知名AI公司CEO，会奇怪吗？08:00 如果没有奥尔特曼，这波AI的估值会不会没有这么高？08:48 DeepSeek重写了AI创业赛道的叙事逻辑，影响了所有其他”第二名”模型公司10:32 Deepseek的一个转折点是发生在924后吗？11:20 DeepSeek春节期间发布客户端是有意为之吗？11:34 OpenAI其实当时没有想到客户端会火12:38 DeepSeek是从硅谷投资人公开认可开始的这一轮火爆13:40 十年之后ChatGPT和DeepSeek，或许一个像当年的iPhone发布，一个像安卓发布14:13 可能的传闻：OpenAI紧急会议，应对DeepSeek的挑战；一个朋友的小朋友在那天失去了和Sam 合影的机会16:00 对奥尔特曼影响最大的几个人和事19:50 硅谷对奥尔特曼的评价24:01 在中美关系紧张时刻愿意接受采访，奥尔特曼想向中国科技行业和中国创业者传达一些善意26:00 美国VC和创业者也很关注中国的创业者，甚至奥尔特曼大概已经跟DeepSeek有过一些沟通。中美最厉害的两个AI创业者有很多共性，比如：都是85年生人，都擅长资本运作，两人不差钱，又有技术理想，两个人周五聚集了大量技术人才……28:09 创新从硅谷开始，但中国都可以后来居上，无论是现在的AI，还是之前的新能源车31:19 在DeepSeek火遍全球之前，美国的投资人已经在深度关注DeepSeek了33:00 这些年中美之间的科技圈里有一些什么样的变化和趋势？35:10 恒星写书的计划——写一本关于中国新能源车的发展历史—— 与我们交流——PS：购书链接：大家可在京东、当当购买 《 奥尔特曼传》，或扫描下图二维码

——本期话题——2024 年 AI 音乐快速席卷全球，成为科技与艺术交汇的新风口。从Suno AI的火爆到各大科技巨头的入局， AI 音乐正在重塑音乐创作、制作和消费的每一个环节，无论是独立的音乐人、行业巨头，还是普通听众，都无法忽视这场正在发生的革命。今年最具代表性的 AI 音乐工具就是Suno，凭借其强大的创作能力和极低的使用门槛，迅速吸引了大量的用户，成为今年最具代表性的 AI 工具。​在我们的朋友里，有一位非常懂 AI 又热爱音乐的朋友博龙，我们私下称他为最强 Sono 用户。过去两年，他很知名的身份是会读的创始人，我们都是这款工具的付费用户。他之前曾在美团、淘宝和小红书等大厂担任增长负责人，积累了丰富的产品经验和运营经验。​今天邀请他来跟我们聊聊AI音乐制作。——本期嘉宾——博龙：会读创始人，此前曾在美团、淘宝和小红书等大厂担任增长负责人，做了一个“灵活就业”乐队——说话的人——石头（微信：708834929），10年一级市场分析师“包工头”，现在一家A I基金做投资李思来，8年一级市场的“创投女工”Lilisa，记者转行的VC行业打杂工03:35一直在搞乐队，出国一张豆瓣评分超过8分的音乐专辑，现在做了灵活就业，9月末传到网易云音乐，11月初拿到了白银勋章07:26通过Suno制作音乐可以很快地磨合，慢慢地演绎后，基本上10秒一个返回周期，可以很快制作好音乐11:04用AI制作音乐跟拆解甲方的需求不一样，做音乐不一定是歌词的美化，它更多的是要有比较强的个人意识，然后再谱曲，二者要协调，而AI在理解作曲人意志后可以完美续接22:32日常创作可以“喂养”AI，形成很好的工作流，那么Suno就可以帮助创作人尝试更多可能性，拓展自己的边界26:04尝试用AI作MV但结果不尽理想，不如人工来的划算，这可能也是国内发展AI的短板32:42小白用AI做音乐也不需要音准，看谱子，这完全是个人风格的呈现和喜好，用户就是自己音乐的导演38:23AI音乐工具会对未来的音乐制作流程产生很大的改变，无论是周期、成本还是生产和推广41:34音乐推广的坑：4个高估1个低估，高估的是跨端的效率、旧歌迷召回效率、跨领域拉新效率、AI音乐人能获得的赋能，低估的是抖音起号的效率44:26网易投流有技巧，入口隐藏的比较深要注意寻找，注重私语的运营，基本都是精准的高净值客户，要注重社群运营47:49AI赋能音乐可以让兼职做这件事的人可以更好地坚持下来，运用Suno的过程中激发了很多新想法，也愿意跟志同道合的人分享55:53未来音乐产业会有很多变化，比如供给侧上就比以前更卖座了，搞乐队的也变多了，进而也带动了音乐产业诸如灯光、调音师、周边的发展，整个产业良性向前，新的音乐流派也会出来01:01:01灵活就业未来希望找一个女歌手来适配一些音乐，也需要找乐手，尤其是键盘手01:07:492013年就开始关注数字化音乐，那时希望通过用现场用户情绪的变化来帮助livehouse演出主办方做BI系统加入我们

——本期话题——现在，越来越多的公司、个人都在海外开展业务。北美作为最重要的市场，也是出海人的“战场”。不仅是线上市场，线下也是不能忽略的大市场。本期风口来了节目，我们邀请了海外知名渠道的中国合伙人，探讨中国企业进军北美线下市场的秘诀。——本期嘉宾——肠粉君：曾任3C公司北美渠道销售，现为美国服务商合伙人——说话的人——石头（微信：708834929），10年一级市场分析师“包工头”，现在是一家小基金的投资合伙人李思来，8年一级市场的“创投女工”Lilisa，记者转行的VC行业打杂工00:02:08:美国市场结构和特点，多数垂直行业都是由少数（5家以内）的寡头垄断，在美国做生意，整个系统是高度专业化的。00:07:10:在美国市场上，各渠道都经历过比较多的各国家品牌崛起与衰退，现在是中国新潮流在美国崛起的时候，但依旧要适应美国人的工作习惯和风格。可能要降低对效率的预期。00:09:40 诸如美国亚马逊等电商的发展，也在冲击美国的线下市场。此外，中国电商也在美强势崛起，本土巨头纷纷出台对抗方案。00:16:55 在美国做生意就要学会用美国人的方式做生意。美国企业会大量使用专业外包公司。渠道管理也是会被外包的。00:21:31 美国采购部门的重要角色——“买手”的工作方式解读。00:25:00 “买手”、销售专家的考核，第一目标赚利润，其次是挖掘新颖、质量好的产品。同时，还要做预测、产品规划和沟通。00:31:09 在美国建立销售团队的分工，以及账期管理方式。00:35:00 美国高收入人群的消费趋势，享受型消费与投资型消费，其中包含中国企业的哪些生意机会。00:46:47 中国能在海外建立成熟渠道的行业很少，原因可能是成本非常高，知名度不高也很难招当地销售。00:50:16:挑选美国销售渠道的关键要素：经验、背景和心态，海内外文化差异与认知差距的也让招聘匹配变得困难。01:04:36 探寻成功密码，注重品牌，了解美国的消费习惯。01:11:48 中国品牌崛起，从低端到高端市场逐步挑战国际巨头01:18:59 中国有很多新颖的商业模式，往东南亚和欧洲走可能会更容易，他们没有那样非常强的本土品牌。欢迎加入我们的社群

——本期话题——建筑是一个古老而又充满活力的行业。房地产的每一次风吹草动都能引起市场的多方关注。作为国民经济重要的支柱产业之一，建筑行业每年能创造数万亿的产值，解决千万人的就业。近年来，尽管建筑行业增速放缓，但引入先进科技的脚步从未放缓。AI的加入更是带来了新活力，不论是建筑机器人，还是AI室内设计，亦或是AI招投标，在海内外都获得了不少资本的关注。AI在建筑行业落地的情况如何？未来又有什么样的新发展？这是我们关注的话题。本期节目，我们邀请到AIGC设计营销公司暗壳AI的CTO达哥以及建筑科技垂直媒体「建筑时氪」主理人秦明分享他们的观察。00:00:30 来自暗壳AI和建筑时氪嘉宾的自我介绍。00:04:14 建筑领域AI应用的场景比较多，但真正落地的场景却非常少。00:07:18 AI 建筑领域的PMF 的基本都是在 Tob 的方向。00:12:23 海内外建筑及室内装修产业链的差异以及对AI的接受度。00:23:31 设计软件大厂都是怎么看待和应用AI的。00:30:37 AI室内设计行业的核心壁垒是？00:33:50 建筑行业AI除了室内设计之外的应用。00:52:09 房地产行业下行，对AI在建筑行业的应用落地有什么影响。00:55:02 建筑行业的需求还未明晰，从伪需求往真实需求过渡是必经之路。00:57:00 建筑行业中是否有可能长出平台型公司？1:04:00 建筑行业的正在发生变化，从业者科技素质越来越高。1:13:51 建筑行业分为建造、交易、家装等多个环节，面对现在的市场，头部的建筑国央企都在发生怎样的变化？1:18:02 建筑机器人在国内赚不了钱，海外才有利润。1:24:07 海外建筑机器人商业化跑得最好划线机器人，钻孔的机器人和喷涂机器人1:26:38 家装产业细分垂类应用非常多，AI应用还在找PMF的时刻1:30:03 AR/VR在家装行业的应用前景1:35:02 中外建筑赛道的资本市场大不一样1:38:21 建筑科技未来的创业机会加入我们的社群

——本期话题——10月19日，#付航喜剧之王单口季总决赛冠军#一度登上热搜，朋友圈也到处都是付航那句名言“只要你勇敢地做自己，就总有人会爱你”，有人说，付航没有宏大的议题，说得都是日常生活，但Passion贯穿始终，他是典型的从草根走向大舞台的代表，更是当之无愧的“喜剧之王”。这期爱奇艺的演员都很亮眼，小鹿、刘旸教主、唐香玉、于翔宇、南瓜、黑灯、阎鹤祥……我们看到了脱口秀议题的多样性，也看到了成熟的表演和文本。本期节目录制于爱奇艺和腾讯两档脱口秀开播之初，邀请的嘉宾是单立人投资人姚嘉，他也是《唠唠科》、《姚嘉的个人播客》和《队长别开腔》主播。——本期嘉宾——姚嘉Jerry，风险投资人，《唠唠科》、《姚嘉的个人播客》和《队长别开腔》主播——说话的人——石头（微信：708834929），10年一级市场分析师“包工头”，现在是一家小基金的投资合伙人李思来，8年一级市场的“创投女工”Lilisa，记者转行的VC行业打杂工——我们聊了什么——02:11 今年两档脱口秀栏目，为什么今年的“新面孔”格外多？04:48 线上脱口秀沉寂了一年多，但对线下的脱口秀并无太大影响，市场教育起来了，北京喜剧节依旧火爆07:52 流向爱奇艺的脱口秀老人——庞博、王建国、杨笠都与效果解约，签约了新的经纪公司，渠道的多样性使得平台为艺人的赋能减弱，传统的“经纪公司”模式可能并不适合脱口秀领域16:09 单立人实行新的商业模式，不签约演员，除了线下收入之外，未来还有就是喜剧领域的“草莓音乐节”，一个可以放大演员价值的线下舞台28:31 平台与个人的成长与博弈关系，如何在演员将红未红之前把他们留下来？这是经纪公司、MCN及平台公司会面临的问题36:11 从传统VC的角度来说，单立人并不算是一个会有很高回报的项目，文化公司想上市退出要比科技公司难得多，当时投资单立人的逻辑是什么？45:06 幽默感是可以训练的，所以今年脱口秀演员的职业比较丰富，有前公务员、外卖员、警察、医学生、前HR等；而且议题也变得丰富了51:45 经过新媒体洗礼的年轻人是这些新文化内容成功的前提，当下大家对这种“冒犯”的艺术接受度越来越广了55:49 喜剧项目不融资也是个挺正确的选择，以语言为起点横向向内容的丰富性去拓探索，纵向向渠道的多样性去拓展，未来的喜剧产业充满想象力77:03 中国的喜剧产业与海外相比有哪些差别？79:32 脱口秀只是单立人的载体，它还有更多丰富的探索，已经在筹备中了，未来即将亮相83:53 语言类节目和影视的管制正在放松，未来会有更多“大尺度”的影视文学作品加入我们的社群

——本期话题——这个夏天与瓶装水相关的新闻格外多，在我们录制这期播客的时候，宗馥莉接班的风波刚刚告一段落。娃哈哈官网发布声明称，宗馥莉女士决定继续履行娃哈哈集团的相关管理职责。与此同时，今年瓶装水领域的巨头则继续火拼。今年农夫山泉推出了绿瓶瓶装水，部分商超渠道的价格已经做到了0.74元一瓶。农夫山泉出招后，其他品牌也纷纷选择应战。比如娃哈哈纯净水就差不多做到了1 元一瓶，康师傅的饮用水一包12瓶只需9 块9，均价差8毛一瓶，甚至连平时零售价 3块钱以上的百岁山也把降价格降到了 1.8 元。这意味着，瓶装水又重新从 2 元时代回到了 1 元时代，甚至 1元以内。瓶装水的市场竞争远比比我们想象地激烈，很多人可能没有想到的是，这是一个曾经出过两个中国首富的行业，而从今年5月以来，农夫山泉的总市值蒸发超过1, 800 亿港元。除了价格大战，这个赛道很可能还会进入到资本的竞争阶段。也是在本月7月，怡宝母公司华润饮料获得了赴港上市备案通知书，按 2023 年的零售额统计，怡宝应该是中国最大的饮用水企业， 2023 年卖出了 395 亿元人民币，卖出了超过 146 亿瓶水，大概市场份额有32.7%，它的市场份额是第二名的 4 倍。中国饮用水的大战之际，我们邀请了国内知名的营销专家，她曾在国内一家知名饮料企业负责矿泉水业务线，对这个行业非常了解。——本期嘉宾——泉四，曾创业、任公益机构政府关系经理、百度移动资深运营师和人人车市场运营总监。后来去元气森林负责卖水，有公众号“泉四看品牌（Quan4-Branding）”，也是播客《安全着陆》和《品牌增长官》主播人之一。——聊天的人——石头（微信：708834929），10年一级市场分析师“包工头”，现在是一家小基金的投资合伙人李思来，8年一级市场的“创投女工”Lilisa，记者转行的VC行业打杂工——我们聊了什么——06:09为什么是今年开始水的价格战？其实水的战役一直没有停过，这次爆发的契机有哪些？12:55 老百姓其实分不清纯净水、天然水和矿泉水的区别，这也就导致品类教育成本非常高。15:46 纯净水是加工过滤后的自来水；天然水是地表水经过一系列加工后的水；纯净水的成本要略高于天然水。而矿泉水是矿产的水源地，不可随便开发，需要申请国家矿产证，这期间可能需要三年五载。17:13 矿泉水的苛刻的生产条件决定了其生产成本和物流成本都会较高，所以矿泉水是一个高投入且需要漫长周期去经营才有可能获得回报的生意。21:32 昆仑山矿泉水的高价原因和加油站销售策略25:40 从众多水品牌中杀出来的百岁山另类营销策略：创意广告，告诉用户喝我水的都是什么人，根据调性筛选露出渠道如高端会议、滴滴专车。29:50 滴滴专车对于品牌水来说是一个很难赚钱的渠道吗？33:13 相比较矿泉水，天然水和纯净水是一个听起来比较好回本但其实也很难做的生意，因为……36:32 竞争激烈的水市场，各家（娃哈哈、农夫山泉、百岁山、泉阳泉）如何起势？40:37 渠道战如何打？说到底也是综合考察企业管理、组织、运营和执行力46:01 做水要做到同一类型渠道全国统一价，要尽量避免串价发生，否则对产品渠道和品牌会有很大的伤害49:11 是否手里有渠道了就可以做一个全国性的水品牌？其实并不是，做水是一个漫长的生意，起码十年起步。54:57 饮料和水的商业模型并不相同，新款饮料或许可以跑出来，但新品牌的水却很难。农夫山泉是少有的在两者上都做得非常好的企业。59:17水在线上比线下难买，因为喝水是即时生意，生活中囤水的占少数，而且水得运费和成本结构也决定了企业不愿意大规模做。欢迎大家扫码关注泉四老师的公众号欢迎扫码加入我们的社群

——本期话题——硬件创业在AI概念的加持之下，又成了当下最热门的创业方向之一。其中，toc的硬件产品的关注度尤其高。消费硬件要在市场上取得成功，不仅需要在产品力上下足功夫，还有一个怎么也逃不过的重中之重——即市场营销。回顾过去十几年的消费硬件发展历史，不难发现，包括扫地机器人、吹风机在内的多个新品类都有新势力脱颖而出。他们都做了什么？有做对了什么？又有哪些特质？抱着这样的好奇心，这期播客，我们邀请了在硬件领域有非常丰富经验的朋友“猫哥”吕明，来给梳理梳理这些年硬件公司的营销故事，也希望给当下 AI 硬件的公司一些有益的参考。——本期嘉宾——吕明，10年智能硬件营销人，做过共享单车、智能机器人等多种硬件的营销工作。——聊天的人——石头（微信：708834929），10年一级市场分析师“包工头”，现在是一家小基金的投资合伙人李思来，8年一级市场的“创投女工”Lilisa，记者转行的VC行业打杂工——我们聊了什么——03:40 一个有启发的观点“硬件产品必须领先一代半以上才有机会活下来”。04:12 云鲸的故事：抓住了中国及亚洲的拖地需求，J1赢得了半年到一年的时间窗口，抢占了不少市场份额。6:49 作为一个创业者，第一代产品优势没有达到“一代半”，根本没有时间来完成下一轮融资，而这下一轮融资往往用来做市场的。不做市场，就是哪怕你产品再好，也难以存活。08:22 除了“一代半”，还有抖音等“流量红利”的加持，让云鲸活下去了。9:34 扫地机器人是一个很神奇的品类，它非但没有在价格下上往下走，而是不断的往上走。吕明公司开发新一代“便宜的”扫地机器人但落地失败的故事，2000多块的机器，毛利已经无法支撑营销费用。13:54 硬件定价，二倍定价法和三倍定价法背后的逻辑。17:00 硬件初创公司黄金时代结束的标志性事件——众筹平台落幕。20:49 徕芬的成功，从吹风机到牙刷，高仿真“巴氏刷牙法”的产品和营销双赢。27:33 徕芬是如何实现一代半到两代的超越的。31:52 现在的AI硬件产品似乎还没有看到领先一代半到两代的创新点。难以有持续发展的生存周期。34:33 在流量成本越来越贵的当下，三倍定价还够不够？35:25 米家还能维持两倍定价，但已经无法被复制了。石头科技、九号的成功都离不开米家生态的支持。38:23 未来可能三倍定价不够用，但做四倍定价，就对产品定义的要求越来越高，一定要有技术含量。43:04 AI 硬件现在的问题是在于说大家始终没有找到一个正确的方向。更多是在做试错。46:03 AI教育平板的案例：重要的不是AI，是教育资源，AI知识附加产品。49:01 大部分硬件产品都是拼钱，即大范围的影响。小天才电话手表的“儿童江湖”，能和华为等大厂掰掰手腕。57:33 用户只对头部的和远超同辈优秀的公司有容忍度的。57:59 拓竹的火热和成功也有三倍成本定价法的魔法。1:04:00 线下下沉市场已经大不同，会不会有大翻盘呢？—— 一起交流 ——如果你想与我们有更多交流，欢迎加入听众群

——本期话题——AI硬件基本上是现阶段AI创投方向上关注度最高的热点之一。相比于软件，被认为更有可能更快找到PMF。但现阶段，热门的AI硬件创业方向，如AR眼镜、AI玩具不得不回答的一个话题就是： 这个方向手机厂商会做么？这背后，主要是因为，交互方式的改变，使得手机厂商今天有了进入AI时代的绝佳身位。创业公司必须能够在这手机厂商的射程之外，才有更大的胜算。所以，我们今天也请到了我们的朋友袁东，一起来脑暴下手机厂商在AI时代可能的的做与不做。——本期嘉宾——袁东，国际国内任职，手机、XR 多年行业从业者——聊天的人——石头（微信：708834929），10年一级市场分析师“包工头”，现在是一家小基金的投资合伙人李思来，8年一级市场的“创投女工”Lilisa，记者转行的VC行业打杂工——我们聊了什么——一、主要手机厂商的AI战略02:03 苹果：通过不断提升Siri及其他AI服务的理解力和响应速度，使技术更加贴合用户需求，同时保障用户隐私安全。04:56 未来Siri代表的agent是主要入口，此前的 Siri Kit就提出了这个意图。06:31 Siri 2.0 或可以俯瞰用户全局数据08:09 苹果进中国市场，换成国产模型会有体验降级，国内手机厂商的机会来了09:20 苹果直接公布了系统级的策略，国内厂商则主要是以AI功能为主，背后的差距在生态11:32  音箱为什么没有做成生态？差别可能在于对话式交互13:55 苹果继续闭源，国内厂商或许走开放的生态15:15 苹果是研发了本地模型、云端模型，未来手机厂商会如何部署本地和云端模型？端侧大概是自研模型，云端或是第三方模型17:47  明年手机厂商可能会通过AI拉动换机潮，模型带来内存集体升级换代，未来或许还要用上NPU19:11 苹果的内存优化： 之前Google、三星在8G内存上只能跑1.8B小模型，为什么苹果可以做到跑3B，工程优化其实也做了不少。24:35 3B、7B的模型就足够了吗？或许看用户需求。26:14  Token生成速度对手机的用户体验有哪些影响？29:10  多模态的实现需要先“理解屏幕”，苹果推出了on screen awareness31:15 苹果、 三星手机进中国，如何解决模型牌照问题？32:39 怎么看 Google 在这波 AI 硬件里的机会？36:48 Google android 系统在生成式AI时代的消减，与AI无关，自研是趋势37:55 AI 手机的OS：未来所有的APP可能都变成了后端的服务提供方40:43  未来低频的应用很可能都会成为手机上的API二、手机厂商怎么看AI硬件、AI硬件的OS41:11  手机是第一个受 AI 影响变化的一个硬件，未来或许会出现原生AI硬件43:09 大模型时代，哪些AI硬件可以重新来做一遍 ？AR眼镜肯定是大家最先想到的43:56 最近应该有非常多家公司在做中国版Ray-ban Meta 了46:00 下一代的Ray-ban Meta会加显示么？至少消息上看起来是47:55 上一代手机厂商做AR眼镜都不太成功，本质上还是智能音频眼镜49:42  眼动很重要51:55 创业公司的机会很可能在上游零部件，如光机、显示53:08 带摄像头的AI耳机的难点之一在于解决女性用户的遮挡问题54:56 如果换用RTOS这样的系统，AR眼镜的续航可能能到8小时56:48 手机厂商可能如何做眼镜OS的优化？59:35 BAT这样的互联网厂商都会考虑AI时代的硬件入口，这是互联网公司的防守反击战62:00 入口厂商看重Agent，服务提供商的生态可能是共用的63:35 如果AIOT的芯片成本降到3美元以下，可能万物联网就有机会实现65:57 AI PC 与AI手机的竞争不在一个维度上73:03  AI 最满足消费者是通过智能去替代服务，这件事情是用户愿意付费的—— 一起交流 ——如果你想与我们有更多交流，欢迎加入听众群

6月25日，“嫦娥六号”带着近2千克月壤从月球凯旋，又将中国航天推上了新高度。不仅是官方的航天探索，近年来，商业航天也得到了很大的发展。2024年，“商业航天”首次写入政府工作报告，并将其定义为新增长引擎。SpaceX、Starlink多次破圈，让越来越多人了解到商业航天的价值，也开始关注中国商业航天的发展。自2015年开始，中国商业航天从萌芽发展到了近2万亿市场规模，形成了相对完整的产业链。根据中商产业研究院数据，2019-2023年期间，我国商业航天市场规模总体呈逐年增长态势，由0.84万亿元增长到1.94万亿元。诸如蓝箭航天、星河动力等火箭公司已经具备卫星发射能力，中国星网已经开始星座建设，在海南专门服务于商业航天的发射场也正在如火如荼地建设中。中国商业航天正在欣欣向荣地发展当中。同样，商业航天也是创投圈的热门话题，2023年，我国商业航天领域共发生融资约170起，合计披露金额超185亿元。在刚刚过去的2024年上半年又有多家企业公布了新一轮的融资消息，据亿欧不完全统计，截至到6月，2024年商业航天领域的融资金额超过一百亿元。商业航天，又称为私营航天或商业空间探索，是指由私营企业而非政府机构主导的航天活动，以市场机制配置资源，以盈利为发展目标，这一领域包括了火箭及卫星设计制造、卫星发射、太空旅行、太空资源开采等多方面。其中，卫星是商业航天最重要的一环，只有将卫星送入地球轨道才能实现获取地球数据，再加以分析利用才能最终创造出商业价值。以“卫星”为核心，商业航天产业链可以拆分成上游——火箭及卫星等航天器的研发与制造；中游——发射服务；下游——卫星数据处理及应用服务。有数据显示在中国商业航天相关企业中，超过99%的企业分布在卫星产业，其中卫星遥感类占比最高达46.78%，卫星通信类、卫星导航类占比为36.42%、16.07%。在本期的播客节目里，我们邀请到了好朋友年华，为各位听众朋友讲解分析最新的卫星应用趋势。00:38 卫星少年的自我介绍：学术研究+业界实践，他与卫星的情缘。02:11 遥感卫星的新发展，与五年前有什么不一样？05:53 科普时间到，卫星的三大种类与应用，光学卫星与SAR卫星，人们为什么需要卫星？卫星技术经历了怎样的发展？15:36 遥感卫星数据的时间分辨率跟空间分辨率，卫星组网获取数据的质量和难度。20:47 关注度比较高的遥感卫星应用，一个口诀总结：农林水土城环灾、科教气通海测、卫统公安。26:39 谁在为遥感卫星数据买单？军用、政用、民用。30:58 卫星数据如何降本？微小卫星是最优解吗？39:02 小卫星的成本拆解，制造成本、发射成本、维护成本，都呈现出下降趋势。43:22 卫星数据销售方式的创新，提供面向对象的销售服务，更灵活。卫星数据处理和传输方式也在变化。53:50 卫星数据是怎么进行处理的，AI+卫星，有什么样的结合点，CV和生成时代都给卫星数据的应用带来了哪些好处。大模型、地图与气象等遥感数据如何综合应用，产品化落地正在进行时。1:04:54 遥感卫星数据的实际应用，金融投资、保险之外，还有气象预测、农业防灾等等。1:14:41 话题转换到通信卫星，商业航天领域人人都关注的热门话题——Starlink和SpaceX，怎么盈利的？商业模式是什么样？人们知道以及不知道的有趣信息。1:20:18 Starlink给中国带来了低轨卫星压力，中国星网的建设意义。1:24:27 星网建设也给商业航天企业带来了更多发展机会，包括卫星制造和发射。1:26:10 一些稀奇的商业航天探索，太空挖矿、太空垃圾清理都有哪些公司在做？1:28:38 现在的太空垃圾其实没有那么多，可能是至少10年后的机会，但小卫星群影响天文观测确实是真的。1:32:44 “嫦娥六号”的意义，技术突破和太空探索。1:35:31 商业航天是航天与商业的匹配，未来的下游应用还有很多值得关注的话题，AI与卫星应用的结合案例，XR与航天，Apple vision Pro中的卫星数据应用，寓教于乐的拆火箭产品，探索太空的想象等等。1:41:24 华为、苹果等手机卫星通信的秘密，是商业化落地的新机会吗？1:47:26 广告时间，关于AI+卫星应用，大家有什么想法，欢迎来撩～扫码进群哦

去年，爆火的张颂文和白客出演了一部名为《不休不止》的电影上映，电影改编自《新闻周刊》调查记者韩福东的真实经历，他通过撰写《中国1.2亿人的反歧视主张》的报告，引起公众极大反响，最终改变了中国乙肝患者的命运。这是新闻史上非常重要的事件，影响了社会发展的进程。电影中，我们看到了调查记者生产稿件背后的故事。在那个新闻理想主义遍布的年代，我们看到了无数片优质的内容报道，我们看到了无数优质的新闻报道，从上个世纪90年代央视的《东方时空》开始，到后来的《焦点访谈》和《新闻调查》，央视开创了我国电视媒体深度调查报道的先河，也引领了我国媒体的黄金时代。那时，媒体记者是真正的“无冕之王”，也足以靠一篇报道改变一些历史进程。今天说这么多跟新闻调查相关的事情，不是为了追忆那个媒体的黄金时代，而是我们邀请了一位返场嘉宾杨老师，从调查记者的角度，跟我们聊聊她当年做调查记者的一些往事。—说话的人—小羊老师：媒体人石头（微信：708834929），10年一级市场分析师“包工头”，现在是一家小基金的投资合伙人李思来，9年一级市场的“创投女工”，现一家机构品牌负责人Lilisa，记者转行的VC行业打杂工03:22：印象深刻的调查报道是最后没发出来的报道。大部分的新闻记者岗位并非都如调查记者那般轰轰烈烈，更多的是关注社会民生05:16：入行后的第一个阴影，至今还时常入梦08:53：新闻专业训练的是思维能力，专业能力要到实践中、到现场里去培养。随着时间的发展，同行变对手15:45：去一家某省会城市的民营医院卧底当护士——QQ群潜伏、为自己打造一个完整故事线、顺利卧底、学习配药和打针、出稿、轰动与愧疚27:43：卧底某省最大美容院——封闭培训20天、学习按摩和推拿、美容院消费套路、超级富豪、高官太太、拔出萝卜带出泥：一桩贪腐案39:09：社会调查和商业调查新闻在操作上是否有区别？41:25：做调查最难的是怎么混进去及不露：有时别人叫你假名字时会没反应，有时会不小心说出自己的真名字42:28：媒体人转型的路径：公关、自媒体、保险、商人和卖茶叶烟酒的45:45：南方50块钱一晚的小旅馆，没有空调，只能铺着床单睡地上。艰难的调查环境也确实会逐渐劝退一些人48:15：如何拨通香港黑帮大佬陈惠敏电话？53:12：无孔不入的自媒体时代，为何还需要深度调查？58:15：做调查记者被人威胁的时刻——不怕，反而挑衅威胁者1:01:31：调查记者如何在做调查时保护自己01:05:27：调查记者有没有锻炼心性？让刚毕业，尚未建立三观的二十岁出头的大学生去卧底是否合理？01:12:38：如何纾解那些经历过且给心里造成阴影的事情？01:15:02：没有做成调查记者也不是件遗憾的事，只要投入日常，时常仰望星空，经常脚踏实地，做好手里的事就是有意义的

这一期节目我们想来聊聊现在关注度很高的养老话题。相信大家都有过被身边朋友各种安利养老产品的经历，也认同养老的准备要越早越好，但是一提起到养老，又难免会有一些陌生的感觉。中国有万亿级的养老市场，它呈现出怎么样的一个特点？又有哪些创业的机会？年轻人又该怎么样去规划养老？为了了解这些问题，本期我们邀请到了养老行业的专家黎阿姨来跟我们分享。—聊天的人—黎阿姨（微信公众号：黎阿姨聊养老）：养老行业资深人士，10年养老行业创业者，曾服务过10万老人石头（微信：708834929），10年一级市场分析师“包工头”，现在是一家小基金的投资合伙人李思来，9年一级市场的“创投女工”，现一家机构品牌负责人Lilisa，记者转行的VC行业打杂工—聊天内容—01:49 养老核心三个事，：钱从哪来？人到哪去？谁来给我服务？02:30 未来一定是有社区的连锁老店公寓或者AI管家，所以核心一定要有钱03:15 养老金替代率在40%，其实是一个比较危险的数据06:15 长护险一定会铺开，还会更多07:14 长护险最大的挑战叫常户险家政化09:00 长护险未来也会像日本一样——覆盖更多的专业的服务10:29 未来的机会之一：更高效率的养老保险产品12:49 养老玩家的变化：房资退场；险资打高端，从重活力人群到刚需人群；国资做普惠19:37 请阿姨更难了，她们变老了20:00 日本养老的利润率，中低端1.5-2.5% ， 加医疗、培训后可以做到10%21:44 要想做老年生意，就不应该仅仅把老人到“老人”，而是被渗透晚的普通用户22:07 老年机和老年pad小败局 : 老年产品的渠道主要是保健品渠道23:49 老年电商有流量有杠杆，但最终败给了微信、淘宝、拼多多26:15 银发经济的确定机会：50-60岁退休女性的游学、78岁以后人群的照护26:50 中国最大的老年回忆录出版商——美篇，巅峰时曾有几千万营收28:56 29块钱0.5日属地半日游 ，和当年老年人组团去喝19.9的盒马杯装红酒31:30 所有老年大学都已经走上加盟模式，因为当地一年能付千元以上的用户只占这个城市的1/100032:05 在微信朋友圈投广告，100万大概可以把用户洗6遍了33:03 50-60岁人群的文娱需求，未来可能会演变出一张“会员卡”33:47 五到十年内一定会产生1-2家连锁的“托老所”35:20 当年电视购物的年代，带鱼是最好的引流产品36:30  银发经济的机会：白牌低价37:50 广场舞是社交加教育的组合，超过9.9 元可能就很难变现40:41 老年人的德智体美劳——美：舞蹈、旗袍、唱歌，很难超过10%的渗透率41:18 老年人渠道：一线城市相对有组织的广场舞队伍大约在 1, 500- 2, 000 支队伍—联系我们—

这一期节目我们想来聊聊现在关注度很高的养老话题。相信大家都有过被身边朋友各种安利养老产品的经历，也认同养老的准备要越早越好，但是一提起到养老，又难免会有一些陌生的感觉。中国有万亿级的养老市场，它呈现出怎么样的一个特点？又有哪些创业的机会？年轻人又该怎么样去规划养老？为了了解这些问题，本期我们邀请到了养老行业的专家黎阿姨来跟我们分享。—说话的人—黎阿姨（微信公众号：黎阿姨聊养老）：养老行业资深人士，10年养老行业创业者，曾服务过10万老人石头（微信：708834929），10年一级市场分析师“包工头”，现在是一家小基金的投资合伙人李思来，9年一级市场的“创投女工”，现一家机构品牌负责人Lilisa，记者转行的VC行业打杂工1:12 黎阿姨的自我介绍，10年养老行业创业经历。3:47 中国的养老产业的特点和历史变迁，从生意的角度拆解，需求与供给，“短期看政策，中期看经济，长期看人口”。7:20 2017年是养老发展的重要节点，有一个比较大的变化是中国养老金和 GDP 的增长是终于不倒挂了。养老行业生意本质来说，其实是三件事：第一件事是钱从哪里来，第二件事是人到哪里去，第三件事是谁来做服务。16:05 各年龄段的叔叔阿姨们都有怎样的需求？又在发生什么的变化？核心诉求是什么？都有哪些创业机会？分四个阶段来看。23:50 小县城和大城市的养老资源差距会越来越大吗？寻找好的养老服务资源会不会越来越难？26:28 智慧养老和适老化改造，精彩的实践案例和故事，创业方向的畅想，toc和tob分别有哪些特点和创业角度。36:54 海外的养老产业经验与案例，做成了那些事。日本与中国更为相似，日本养老产业的发展故事：基础设施、养老产品，便利店与社区养老。51:17 参考日本经验，中国的养老生意可能方向，超市便利店从商品做到服务。53:27 诞生于1996年经济危机的日本“快剪”已经在18年上市了。54:40 老年生意的精髓：通过薄利多销的方式把老年人时间排满。56:02 先抓住常户险红利的公司会有规模优势，但终局或是被保险公司收购，日本三大长护险公司都走过了这样的路56:57 长护是对新晋玩家不友好的行业，政府关系和补贴产生过重要的作用，但最终一定会面临本地家政公司的竞争。58:22 高频消费场景可能没有太多创业者机会。58:46 更多精彩内容请见下期～欢迎加入我们的社群 ↓↓↓

农业一直是个被关注，但似乎又是个离投资比较远的领域。每隔几年会有一波投资热潮，比如2015年、2016年的农业投资热潮；到了2022年又有一波投资热潮，每轮热潮背后的驱动逻辑并不一样。今天我们邀请了一位在农业投资领域深耕多年的投资人——玉米君，来跟我们聊聊农业投资的往事。玉米君不仅投资过农业，而且还体验了一把当农民的感觉，他在农业前线有着丰富的经验。他不仅分享了什么赛道赚钱，赚钱背后的驱动逻辑是什么样的？也分享了很多农业投资的坑，以及如何避免这些坑。最后作为普通人，我们应该如何看待农业投资。本期信息密度很高，大家可先收藏再慢慢收听。—说话的人—玉米君：农业产业投资人，关注大农业防线，曾在农科院工作，而后转入一级市场，做过股权类投资，也做过另类资产投资石头（微信：708834929），10年一级市场分析师“包工头”，现在是一家小基金的投资合伙人李思来，9年一级市场的“创投女工”，现一家机构品牌负责人Lilisa，记者转行的VC行业打杂工01:47：爸爸的梦想——养泥鳅和种树，这个能不能赚钱？关键点是……06:19：茶山/茶叶的商业逻辑？谁能赚到钱？12:51：农业的分类，每个产业背后得商业逻辑是什么样的？14:57：农业创业的三波浪潮18:44：互联网农业模式创新为什么会不太成功？22:20：为什么卫星遥感不赚钱？也无法在我国推广起来？24:51：为何农业高科技在我国新疆和东北应用比较多？32:49：资本市场里，为什么大米这个品类可以火起来？十月稻田成功背后的逻辑是什么？36:08：佳沃为何亏损严重？39:31：第一产业需要跟第二产业结合才可以做大44:25：流通环节是否有机会做出大公司？46:30：农业里真正能赚钱的领域出现在哪里？为什么会是它们？01:05:17：干农业其实很有意思，见天见地见他人，真正体会了什么叫地大物博01:12:37：年轻人干直播带农货靠谱吗？01:14:44：为何国外大佬执着买地？比如比尔盖茨、贝佐斯和巴菲特，都买了很多地欢迎加入我们的社群 ↓↓↓

——本期话题——赴韩国做医美是很早之前就形成的一股潮流，不过随着国内医美的逐渐发展，这股潮流似乎正在慢慢退温。现在国内各个城市中，医美机构越来越多，大家对医美的接受度也越来越高。甚至明星林允会在社交平台上公开和网友分享自己所做的医美项目及心得体会，大家不再以“医美”为耻，反而会去做一些项目。作为人均医美的韩国，因其高超和先进的医美条件，及便宜的价格，吸引了国内爱美人士前往。根据相关数据统计，2023年上半年，外国人的医疗支出总额为2500亿韩元，其中，整形外科所占份额最高达793亿韩元。该数据报告进一步指出，2023年上半年各国外国人短期主要医疗消费金额，整形外科消费中国以34亿韩元位列第五，在皮肤科消费领域，中国又以44亿韩元位居前三。不过，小红书上也有很多指责韩国医美大坑的帖子，所以对于去韩国医美这个行业、市场及现状，我们请了一个在韩国医美从业十多年经历的嘉宾来聊聊“赴韩医美”市场。——本期嘉宾——熙俊：医美行业创业者，有十六年从业经验，对韩国医美市场有深刻理解；——聊天的人——石头（微信：708834929），10年一级市场分析师“包工头”，现在是一家小基金的投资合伙人李思来，9年一级市场的“创投女工”，现一家机构品牌负责人Lilisa，记者转行的VC行业打杂工04:21：不同阶段，赴韩医美的变化及背后的驱动因素11:21：中韩医生到底谁的技术更好？15:49：新审美潮流——自然美才是真的美19:43：赴韩医美的项目发生变化，由大型手术转向轻医美23:00：中韩轻医美项目价格差28:42：“中韩消费者不同价”在韩国市场普遍吗？为什么会有这种情况？普通消费者如何应对？34:47：如何应对医美机构的“变美推销”？38:41：消费者对医美整形态度发声变化，开始公开谈论如何用医疗手段变美44:42：东亚各国家和地区的医美行业现状49:06：热玛吉和童颜针53:55：那些被热炒起来的“医美概念”项目57:13：医美设备的国产替代机会欢迎加入我们的社群 ↓↓↓PS：本期嘉宾已同意公开联系方式，微信：huyajie369

——本期话题——随着2023年多家AI硬件公司，诸如AI PIN、Rabbit等陆续公布大额融资信息，AI硬件的关注度日益提升。而随着AI硬件公司第一代产品陆续出货，关于AI硬件的反思日益增多。当我们拆解AI硬件要成为主流还需要具备哪些要素？或许我们可以从XR行业往事聊起。今天AI硬件领域的诸多讨论，历史上VR硬件行业都有过类似的探讨、研究，并在近十年的时间里不断证实与证伪。比如，下一代计算平台、千万台出货量，承载了对于AI硬件产品的畅想，承载了对AI硬件产业的预期。十年前，当Facebook 以 20亿美元收购 Oculus，互联网上相对乐观的观点是，“以十年为期，VR产品会成为下一代计算平台”。十年后，被认为是最为优秀的XR硬件产品之一——Oculus Quest2 也只是刚刚诞生3年左右，在每年烧掉几十亿后，实现了2千万台出货量。我们研究过去，并非想用过去简单的定义未来。这一定是对产业的“刻舟求剑”。我们更希望为这一代AI硬件产业提供一些当年的“教训”与“经验”，希望助力AI硬件行业能更快的发展。——本期嘉宾——脑潘：播客indiematters 主播兼执行主持人，VrPlay 发起人Nada：播客indiematters主播兼执行主持人，VR行业专家——聊天的人——石头（微信：708834929），10年一级市场分析师“包工头”，现在是一家小基金的投资合伙人李思来，8年一级市场的“创投女工”Lilisa，记者转行的VC行业打杂工——我们聊了什么——04:15： AI硬件概念可能不成立，因为AI可能是基础设施，未来的硬件背后可能都有AI技术支持07:14：为什么XR硬件没有能成为“下一代计算平台”？08:44： XR产业发展的两个阶段：2018年算基本有储备的标准；2020年才有了及格线产品16:21：XR硬件没有解决的问题：便利性18:35 ：XR硬件难超越手机，因为手机的杀手级应用是通信19:48 ：两家XR大厂的不同选择：Meta向游戏，苹果向生产力25:07 ：近期被忽略的爆款硬件：Ray-Ban Meta25:56：苹果AVP 的Persona功能有这潜力，未来AR眼镜方案是一个轻量级的眼镜 + 升级版“Persona”沟通功能27:48 ：超越手机的一个难点：全球80亿人的手是基本标准化的，人的其他器官都基本是非标的29:50 ：下一代计算平台依然要兼具输入设备和输出设备的能力，过去我们花了大多精力解决输出能力35:05：当年被认为是X R杀手级应用的创业方向——VR PPT43:11： 技术创新往往是要先做到最好然后降维应用，比如当年的6自由度和Room Scan63:16：当年被忽略的产业要素：低成本资金64:49：Quest2 和Switch的超高销量，可能还要感谢疫情和缺芯81:51:  夸一夸我们喜欢的Meta的元宇宙核心项目Reality Labs88:33: 下一代计算平台的终局也许就是头号玩家——个性化单机版元宇宙90:51:  为什么VR Chat做的已经不错了，还很难让人“开机”——欢迎和我们一起讨论——

——本期话题——今年1月底以来，比特币强势上涨，到3月时，已经突破70000美元，刷新历史新高。Google Trends 显示，今年以来，比特币及数字货币的关注度持续走高。比特币一直是创投圈既熟悉又陌生的话题。熟悉是因为比特币去中心化的理念与创投圈极致的极客主义如出一辙，每隔一段周期又会因为暴涨暴跌。陌生则是因为每一次重回大众视野，背后又带着新的技术概念，新的共识机制、隐私保护技术、跨链技术等不断涌现，为区块链技术的发展带来了更多的可能性。然而，这种快速的技术迭代也给大众，甚至创投人士带来了新的学习挑战。因此，在这一轮的关注热潮中，我们邀请了我们的朋友，来和我们一起聊聊比特币上涨的逻辑和背后的商业机会。——本期嘉宾——Vapor：Web3资深从业者、投资人Jack：Web3媒体副主编Hong：知春资本投资人——聊天的人——石头（微信：708834929），10年一级市场分析师“包工头”，现在是一家小基金的投资合伙人李思来，8年一级市场的“创投女工”Lilisa，记者转行的VC行业打杂工——我们聊了什么——06:28： 不同周期比特币上涨的逻辑08:41 ：大众可能低估了比特币ETC通过的影响11:22： 已经有120亿美元资金流入了比特币市场13:22：一个美国普通人眼中的比特币投资14:10 ：疯狂的铭文17:04 ：被忽略的的流动性质押赛道19:06 ：铭文暴涨：从50美元到几十万美元20:36：散户心态变化：已经不想像17年一样给VC去接盘了27:07 ：本轮牛市的另一个热点：DPIN28:47 ：全球视角：2024，合规元年30:23：地缘视角：美国技术驱动，亚太金融驱动35:39：Solala手机看web2和web3的差异38:36：AI +Crypto结合的机会与现状42:33：Open AI CEO 的另一块商业版图——world coin48:19:  Web3里infrar层的机会——再质押52:14: NFT共识的覆灭61:44: 历史重演：比特币牛市下，Web3吸引了部分AI创业者——欢迎和我们一起讨论——

——本期话题——作为在外旅居的游子，春节放假回家，我们或多或少会看到家乡的一些变化，不仅仅是人文风情，更多的是经济层面的影响。所以这期我们策划了一起关于家乡的话题，相信大家对这个话题并不陌生，每次回家我们是否感受到了家乡的变化？比如随着大众对传统文化的追捧，逢年过节的街道上遍布了身穿汉服的小姐姐？比如看似遥远的俄乌战争竟然对家乡的工厂产生巨大影响；又比如新式茶饮的火爆让十八线小县城以手捧一杯“霸王茶姬”为新时髦……那些我们从小吃到大的本土品牌后来怎么样了呢？跟当下新兴品牌相比，他们能继续发挥本土品牌优势吗？那些我们只有逢年国家才会“亲密”接触的家乡变成什么样了呢？你们家乡有哪些有趣的民俗和不一样的产业呢？欢迎您下方留言或者入群跟我们一起讨论。——聊天的人——真梓，西安人，前媒体人，长期关注科技和创投石头，山东兖州人，某小基金的投资合伙人（微信：708834929）Lilisa，记者转行的VC行业打杂工李思来，8年一级市场的“创投女工”——我们聊了什么——01:51 家乡特别年俗：没有想到第一个差异居然是豆腐和鸡11:39 山东还“磕头”拜年吗？14:41 春晚引爆西安旅游，硬科技兴起18:09 直播走进湖南小城市，大商场与烂尾楼并存22:30 瑞幸、霸王茶姬入驻县城31:40 家乡的产业见闻：机床近两年生意红火，家乡小企业参与国际化；倍耐力轮胎收购案被意大利政府一票否决居然是发生在我的家乡40:52 家乡本土消费品牌——“杨二嫂”品牌的成长路径48:39 见证家乡本土消费品牌——“魏家凉皮”的发展历史01:01:58 给我们自己的家乡创投打下Call——我们的朋友们——

——本期话题——贾玲暴瘦100+斤，带着《热辣滚烫》狂砍近20亿票房，也无意间又把“减肥药”带火。这也让我们想起来身边套路度非常高的话题“减肥神药”司美格鲁肽。从马斯克、卡戴珊等海外红人吆喝它的神奇效果开始，投资圈、科技圈对于它的讨论不绝于耳，有的人通过各种渠道购买和体验它，有的人研究其原理、产业寻找投资机会，也有的人将其当成致富新思路开始卖货，还有更多人将其当成社交资本。司美格鲁肽甚至成为了一些人彰显认知和身份的名片。在本期内容中，我们试图从行业观察者角色分析司美格鲁肽爆火背后的逻辑和我们身边的故事。其中也会涉及到一些专业内容，我们会在后面注释出来。同时还必须强调，本期讨论的内容不构成任何投资、消费购买的建议。希望听众朋友们都能理性对待，也欢迎大家与我们讨论。一个小彩蛋来自录完节目的Monica：“司美”的爆火还会带来一个潜在机会，那就是面部“抗衰” ，直接利好肉毒素和光电医美。一方面，瘦身后的消费者，往往会更关注个人颜值，对“变美”这件事兴趣变浓；另一方面，随着体重的快速减少，会加速面部衰老，出现凹陷、下垂、皱纹加深等。两项叠加，医美行业机会进一步释放。有机会我们再展开一集讲讲。—— PS：一些基本名词解释——司美格鲁肽：由丹麦药企诺和诺德开发的抗糖尿病药和用于长期体重管理的减肥药。2021年，美国食药监局（FDA）批准它可用于慢性体重管理。随后马斯克公开了自己“一个月瘦18斤”的用药经历，催动它在海外迅速成为“网红药”。除了减肥、糖尿病，司美格鲁肽的潜力已经拓展到了非酒精性脂肪肝（NASH）、慢性肾炎、阿尔兹海默症、心血管疾病预防等众多适应症。司美格鲁肽价格：2021年进入医保时，司美格鲁肽谈判入局的价格是：小笔1.5ml/支479元，大笔3.0ml/支814元。目前，在京东、淘宝等电商平台中，1.5ml的价格在600-800不等，3ml则在1000元/支左右，购药也需获得处方。GLP-1：一种肠促胰素，以葡萄糖浓度依赖的方式促进胰岛素分泌，抑制胰高糖素分泌从而降低血糖；同时具备延缓胃排空和肠道蠕动，通过减少胃泌素的分解来增加饱腹感，通过中枢性的食欲抑制，减少进食量。简单理解，就是通过药物让人日常“不饿、不馋”，少摄入热量来减肥。诺和诺德收购Catalent（康泰伦特）：mp.weixin.qq.com——聊天的人——石头（微信：708834929），10年一级市场分析师“包工头”返场的Monica，前医疗行业分析师，现在是大厂打工人小羊老师，媒体人李思来，8年一级市场的“创投女工”——我们聊了什么——01:14  先来认识一下本期嘉宾——Monica和小羊老师02:36  《热辣滚烫》贾玲通过科学训练减重100多斤，让我们想起了创投圈饭桌上的当红“炸子鸡”，减肥神药司美格鲁肽（以下简称：司美）。03:16   Monica来科普，司美到底是什么？它为什么能减肥？又为什么会这么火，成为“神药”？07:13  司美的减肥适应症通过FDA认证，加之海外名人带货，促使司美在海外爆火，后外溢到国内。08:44  减肥是司美火起来的重要抓手，减肥也极具话题性的社交谈资。10:30  司美在中国的主要用户群体是相对高净值的群体，小羊老师揭秘为什么会先从这个群体开始。12:40  从口服司美经销商那里获取的司美用户画像：相信科学，一定程度上接受过高级教育，有一定经济基础。这类人群对于减肥、长寿、抗衰非常感兴趣。从商务饭桌开始，司美的减肥“神效”作为社交“名片”在科技圈、资本圈一层层扩散出去。19:21   口服司美和注射司美的区别、效用和原理。综合来看，注射效果更好，口服心理压力好很多，小分子化是未来的趋势。26:55 司美的争议：影响买商业保险，在中国人身上用是否有副作用，降糖药用作减肥用途真的靠谱吗？31:16  司美用于减肥，整体性价比比较高，相当于是上了几节减肥私教课。32:27  司美的副作用：官方已经写入临床指南，另有一些研究表明对于抑郁一类的病人可能加重。司美可能已经出现滥用的情况，焦虑是导致滥用的重要原因。40:22  司美在国内是如何销售的：目前主要还是通过大药品经销商进入医院销售，以及通过互联网医疗平台开处方。43:51  司美目前还是缺货的状态，主要还是产能的问题。产能成为重要的竞争力。2024年2月5日诺和诺德（司美的研发公司）将以110亿美元预付款从控股股东诺和控股手中收购康泰伦特三座灌装工厂用于扩产，此举将有助于缓解其畅销减肥药“供不应求”的局面。49:41   在司美的专利到期之前，已陆续有很多的国内公司参与其中，比如华东医药利拉鲁肽注射液、仁会生物的贝那鲁肽等，均已获批。56:05   投资圈也有人不看好这个赛道，主要还是担心集采对市场的压缩，但GLP-1是非常好的靶点可以开发更多的适应症。58:49  国内的研发能力和海外药企比还有二三十年的差距，专利到期之后可能就会“卷价格”。国内创新药企业还是能从组合疗法、替代方案以及新的用药手段弯道超车的。1:00:04 身边朋友使用司美或者其他减肥药的真实案例。1:09:39  任何一个药都有历史价值，也可能带来副作用，新年新气象，希望大家都能通过运动和努力把自己调整到理想状态。——欢迎和我们一起讨论——

——本期话题——龙年钟声已经敲响，祝大家新年快乐～ 草台班子在这里给各位拜年了。2023这一年，关于创投行业榜单的讨论非常多。越来越多的各式榜单“乱花渐入迷人眼”，越来越多的商业化也让榜单的公信力备受考验，越来越多的吃瓜群众抓住时不时出现的“乌龙”事件，给榜单制作者送去一些“嘲讽”。但同时，我们也能感受到榜单的实际关注度是越来越高了，它们的价值也被更多的人看到了。作为榜单的“部分”局内人，草台班子曾经历了完整的“榜单”产品开发全流程，现在也作为榜单的使用者关注榜单的内容。希望能用我们的经验能给大家提供一份个人版“指北”。做这期内容的本因是想看看十年前榜单上的红人们，明星公司们现在都如何了，投资风口的起伏，成功与失意的交错都藏在这一期期榜单里。不过，由于统计量过大，筛选难度也大（也容易得罪大佬，打脸hhhh），如果大家真的想听，本期收听过1000，我们会披荆斩棘的做出来。ps：本期讨论榜单范围局限在有媒体及宣传背景的创投类榜单，播客的观点和内容仅代表主播们个人，不代表所在前单位、现公司的立场和观点。——聊天的人——Lilisa，记者转行的vc行业打杂工李思来，8年一级市场的“创投女工”石头（微信：708834929），10年一级市场分析师“包工头”——我们聊了什么——00:56  我们观察到2023年榜单的变化01:56  对于榜单，草台班子的立场和价值观05:50  榜单制作者的想法是什么？10:04   有上榜需求（或者已经上榜）的企业、机构、个人都希望从榜单上获得什么?11:40  为什么榜单的商业化总是备受争议？作为一个应该服务于用户而非广告主的产品，榜单原不该商业化，但榜单背后的公信力、影响力、渠道能力都是稀缺资源，有需求自然也有利益和商机。20:02   讲讲案例，我们听说的上榜企业、机构的因榜单获得的预期内或预期之外的收益，以及积极上榜的人都为了什么呢？26:39  揭秘榜单的商业化方式32:34 草台班子常看榜单的分析，榜单里面藏着的行业趣事。从榜单看行业变化，把榜单用活。36氪、创业邦、投资界榜单的都有哪些特色？46:59  开开脑洞，草台班子的“潦草”榜单50:48  我们的榜单期待，客观公正的排名，水下信息的专业反映，理想看待榜单的价值，用起来才是王道52:41  本期收尾难以升华了，给大家拜年啦！——欢迎和我们一起讨论——

——聊天的人——lilisa，记者转行的vc行业打杂工李思来，8年一级市场的“创投女工”石头（微信：708834929），10年一级市场分析师“包工头”李振梁，资深穷游爱好者，前记者，《梁风聊天不剪辑》主播——本期话题——这是我们想做的中国创投15年回顾系列的第一部分，在深夜的21点开始回忆我们从业至今亲身参与的故事。我们很庆幸，在刚刚毕业的年纪开端就经历了热火朝天的移动互联网创投热潮，在自己职业生涯的以分析师的身份亲历这些年商业历史上惊心动魄的故事，在自己对行业充满热情的日子里为中国产业发展贡献了一点点自己的力量。因为是回忆，这些信息可能并不严谨和100%准确，但那些能让我们脱口而出的热词和故事，大概率也是在过去创投历史上浓墨重彩的一笔。我们录制这个系列并非只是缅怀过去，也不仅仅是希望总结过去的产业规律，而是希望点燃那些今天依然想创业的心与梦想。我们深信，中国的产业不会老，因为总有人奔向灿烂的青春。PS：这其实是我们第三期的内容，录制于大家社畜下班后迷迷糊糊21-24点。因此剪辑的时间远超过了我们的预期。——我们聊了什么——03:02  我们的职业生涯和过去十年互联网创投的风云变幻03:37 石头记忆里的2013年：豌豆荚墨迹天气创业、微软收购诺基亚、苏宁收购PPTV、雨果跳槽去小米、马爸爸卸任阿里巴巴CEO07:07 2014年，振梁有了第一部智能手机，lilisa换了新智能手机，石头因为写了一年公号来了36氪09:47  2015年思来入行互金报道，那一年创业邦把年度投资人颁给了王刚11:24  考古2014年的36氪WISE大会：那一年孙宇晨、刘靖康、陈桦90后圆桌“歃屎为盟”，一加刘作虎不想在文章里提女儿13:32 考古2015年的创投榜单：B站还在猪八戒后面很多名，14:31  2015年大事件，我们经历了自己人生里的第一次股灾15:30  2015年的36氪wise大会，我们直觉的把太火鸟雷海波、商汤杨帆、Fill鹏锦洲聚在了一起聊中国产业的升级靠什么驱动16:11 2015年的互联网大战和我们的幸福生活：5块钱打车、3块钱吃外卖18:03 2015年，lilisa的同学还不想去字节工作：那可是精神鸦片和标题党呀20:42 振梁的2016年“寒冬记忆”：创业者大逃杀，我们的好朋友杨林老师写出了《买不起的流量，每一天都是生死存亡》21:36 思来的2016年还“欣欣向荣”：互金最火热的年代，传说李翔商业内参卖出了1000万22:38 石头的2016年已经很 “硬核”：VR行业半死、AI火热，政策叫停跨界定增并购深刻改变中国创投市场25:06 lilisa的2016年还是“创青春”：比赛得奖就能保研26:33 2016年我们的共同回忆居然是孙继海26:54 2016年似乎发生了很多大事：乐视崩盘老贾要回国、百度魏哲西事件29:44 2017年战狼火了，吴京来路演30:46  2017年不得不提的火热往事：智能音箱大战开始了，凌晨3点钟区块链群，和ICO被叫停33:33 2017年的小程序和最终崛起的拼多多35:30 直播带货从2017年打赏直播、游戏直播被监管开始36:48  2017年我们写了动力电池行业的新风向，但那个时候哪有人看呀37:37 2018年热词：古典VC、冲顶大会（直播答题）、投资人看不懂的五环外和下沉市场41:30 2018年热点事件：陆奇离职百度跌掉100亿美元市值，在线教育升温我们每天在电梯里看广告43:29 2019年王兴说这可能是过去十年最差的一年，但可能是未来十年最好的一年43:41 没有想到2019的回忆居然这么疯狂：币圈转战工业大麻，薛蛮子西哈努克买地，电子烟最后的狂欢44:22  2019年还有很多悲情往事：华为被制裁、孙正义败走纳斯达克、Pony Ma的产业互联网、很多公司拒绝了科创板46:42 疫情来了，2020年企服市场大爆发48:33 2020年大事件：瑞幸造假、造车新势力起死回生、芯片紧缺、泡泡玛特千亿市值、蚂蚁梦断IPO、后浪崛起以及不得不说的地摊经济55:13  2021年的“疯狂”回忆：一家拉面馆估值2亿、Roblox 和元宇宙及Web3往事60:05 2021年的难过回忆：很想感谢和缅怀下已经过世的李新创院士60:41  2021年的职业变化：lilisa从媒体去了投资机构64:39 2022年的热点：ESG、滴灌通、实验室自动化，和疫情耽误的中国AI做图产业67:08 2023年的共识：AI69:32 集体迷茫的2023年78:44 有趣的轮回：2015年创业者不想见政府，2023年创业者问我们能不能介绍政府79:36 这十年就如同海明威的作品集：从《春潮》到《太阳照常升起》到《乞力马扎罗的雪》到《老人与海》81:48 顺便升华一下：“ 一个人并不是生来要被打败的，你尽可以把它消灭掉，可就是打不败他 ”！——欢迎和我们一起讨论

——本期嘉宾——吴敏（微信：techwu），毕业于北京邮电大学，原菜小秘创始人&CEO，原36氪创始人之一，YiRom创始人、CEO，美丽说草创成员之一。 近期刚刚开始AI领域的新创业。——本期话题——在最近一次偶然的聊天里，敏哥跟我们讲起来了 2010 年的华清嘉园创业者往事。这个2004年开盘的北京海淀居民区，之所以在能在中国互联网历史、商业历史上留下浓墨重彩的一笔，自然是因为这里出走了诸多如今炙手可热的大佬。之前在远川戴老板的一篇文章里曾考古出来：王兴的校内网曾租在13号楼805，吴世春的酷讯曾经租在11号楼1706，宿华和程一笑曾经租在7号楼305……在吴敏的回忆里，2010年的这里，美丽说的创始人徐易容也曾为融资苦恼，当时还在媒体上才能看到的李开复老师在窗外挂牌了“创新工场”的牌子，有人曾说那时经常有人在这里见到张一鸣……这是一段很少能在互联网上看到的历史。即使是作为在这个行业里已经从业很久的人，我们也很少有机会听亲历者口述那时的真实情况。之所以想整理出来，倒不是因为我们想要复盘过去，而是我们今天依然希望能点燃自己和周围想要创业的心。2024年创业者面临的处境似乎和2010年华清嘉园的创业者们很像，找方向很难，融资很难，但最热血沸腾的创新年代就从那里开始。2010年，那些改变未来的火花当时还不起眼，那些未来中国未来十年最闪耀的人还都是华清嘉园的小人物。但如果笃定想要实现梦想，如果笃定要做不一样的事情，如果笃定要改变世界，那干就完了。——聊天的人——lilisa，记者转行的vc行业打杂工李思来：8年一级市场的“创投女工”石头（微信：708834929），10年一级市场分析师“包工头”——我们聊了什么——03:11 吴敏毕业：同班一百多个人中唯一毕业去创业公司工作的人，主要是因为美丽说给的确实太高了06:19 华清嘉园13号楼里的美丽说往事07:23 华清嘉园里偶遇的大佬们：张一鸣、王兴、庄臣超15:04  美丽说没能成为“小红书”，或许是从徐易容不看时尚杂志开始的18:32 36氪前传：09年的Gmail Group21:30 36氪往事：开复老师一转发 ，36氪就宕机22:46 创新工厂挂牌和它开启的移动互联网创业时代25:19 2013年手机用户还不多的时代缩影：美丽说当年重大milestone是100人同时在线28:36 陈华往事：垂直搜索引擎是当年的技术热点34:59 知春路和“中国版车库”：36氪在知春路的办公室太像骗子公司了41:38 历史的轮回：Web2.0 可是当年炙手可热48:31 当年的传闻是真是假：为啥行业传闻字节跳动找过36氪融资？50:13  36氪当年看不上字节大概率是假传言：因为头条导来的流量实在太大了54:15  因为是4月1日上线了孵化器，确实36氪没有收到多少项目61:14  AI在To C端是思想革命，一定会带来巨大的创业机会79:08  方法论是借假修真的过程，干就完了——欢迎和我们一起讨论——

草台班子和她们的女工朋友们的日常聚会聊天。2023年要杀青了，我们很怀念它。你好，2024！PS：本期标题由小希贡献^^——聊天的人——lilisa，记者转行的vc行业打杂工李思来：8年一级市场的“创投女工”石头，10年一级市场分析师“包工头”小希，坚守一级市场八年的女工泡沫，一级市场码字女工Rachel ，三年前成为了二级市场女工Monica， 刚刚成为大厂女工Leo，误入聊天的女工家属——我们聊了什么——01:50 2023年做了什么成就感的事情？09:00 2023年发生了哪些变化？看起来大家都在拥抱变化38:26 聊点轻松的，如何看今年的新闻相关的热门剧——看到女记者穿高跟鞋我们就弃剧了51:00 如果我们来做新闻剧编剧，我们会编点啥—— 应该得有在各种想不到的地方写稿吧55:19 2024年大家还有哪些梦想？59:20 没有想到我们最后居然自动升华了，一份工作做好的前提是热爱它大家新年快乐^^我们明年见！——欢迎和我们一起讨论——

转眼就到了12月——一年一度的创投圈年终总结时段。今年我们希望用音频的形式，来呈现我们的年度创投观察，来展现我们的部分思考和展望。这是我们无比迷茫的一年，这些内容不一定完全准确，如果大家觉得有不正确的观点与判断，也欢迎大家多多拍砖指正。我们也希望邀请不同的朋友，从不同的视角，和我们一起探讨中国产业的未来、中国创投的机遇。——聊天的人——lilisa，记者转行的vc行业打杂工李思来：8年一级市场的“创投女工”石头，10年一级市场分析师“包工头”——我们聊了什么——00:46 如何定义我们自己经历的这一年？03:19 今年对行业最有影响的一笔投资？03:39 SheIn 低价融资缠斗Temu:  这会是移动互联网创投的终章？06:44 争议中的滴灌通："股权融资就是全世界"的时代过去了么 ？07:19 当现在的股权融资不再能促进SaaS企业增长，应收账款抵押融资在中国能走得通么？08:14 AI 时代的“新”融资：融资买GPU、GPU抵押融资的无限循环09:31 王慧文5000万美元入局大模型：“明码重注”的投资时代，资本“报团取暖”12:04 15亿美元的离奇融资事件！一笔商业航天人都不知道的“假融资新闻”。（截止发布时新闻里提到的投资机构证明了自己没有投这笔钱）15:22 2023年Top 20融资15:22半导体行业产线融资100亿起步，国家前沿基建投资背后是新军备竞赛16:53 汽车产业融资：决战2025前，去中东！去IPO！22:03 AI芯片更重要了，但今年其实没有标致性的融资事件24:03 储能行业融资：人民币押注产业革命，区长成为最大的资金杠杆27:14 美国种子融资重仓AI、生物医药、清洁能源 VS 中国重仓先进制造30:35 欢迎来到New Money 、New People的时代30:35 中国的AI创业会像美国移动互联网时代的创业么？31:07 AI时代募资能力可能是活在牌桌上的核心竞争力之一——相关资料——2023年国内市场Top 50融资——欢迎和我们一起讨论——