EP4 - 教父的 Career（上）被 S&T 的魅力吸引與 CFA、FRM 的試煉

《亞洲教父》是由兩位分別在銀行及證券交易室工作的好朋友錄製的節目 主題圍繞在 Sales&Trading 領域，我們會分享交易室的實務工作內容與 Career Path，並邀請業內的前輩們前來分享 -------- 以下為 EP4 各個段落主題與重點摘要： 本集轉向「教父」，由這位 Podcast 另一位共同主持人分享他「非典型」，且極早確立目標的 Career Path，將分為上、中、下集 一、 大學初期的期望落差與職涯啟蒙 理想與現實的差距： 教父高中原以醫學系為長遠目標，後因成績選擇了財經相關科系。但他發現大一、大二高達 90% 的課程都是純理論，與他想像中能學到實務應用的期待有極大落差，讓他體認到「學校給不了想要的資源」 薪資排行榜帶來的憧憬： 大二時修習一堂實務課程（即兩位主持人結識的課程），教授在課堂上展示了金融業各崗位（如 IBD、S&T、Asset Management 等）的薪水排行。發現投資銀行（Investment Banking）薪資最高後，他便將職涯目標鎖定在投行與華爾街 捨棄傳統社團路徑： 為了達成目標，他將選課與生活重心全數轉向實務需求。教父選擇不參加學校傳統的學術性社團，因為認為面試與撰寫入社報告的時間成本太高，且不確定入社後學到的內容是否 100% 符合自己所想要的，展現出高度講求效率的個人特質 二、 轉向 Sales & Trading 與造市 (Market Making) 工作的契機 認清歐美投行「亞洲人的先天限制」： 透過業界前輩提點，他了解到身為亞洲人要在歐美從事傳統的初級市場（如 M&A 併購）會面臨不小的種族與文化壁壘，因為這些業務高度仰賴對當地人情世故與文化背景的先天條件 尋找高薪的替代方案： 他開始研究投行中薪資相當、且適合華人發展的部門，因而將目光轉向了 Sales and Trading (S&T) 發現造市（Market Making）的魅力： 透過參加外部機構舉辦的模擬交易（Simulation）競賽，教父體驗到在第一線接觸市場並擬定策略的樂趣，發現 S&T 中作為造市商（Flow Trade/Market Making）提供流動性，比單純賭注市場單一方向（Prop Trade）更容易且穩定地獲利，從而確立了進入 S&T 領域的志向 三、 按部就班考取證照：CFA 與 FRM 大二超前部署 CFA： 當時趁著 CFA 開放大學生提早報考的實驗計畫，教父大二下就開始準備考照。他認為 S&T 牽涉股權、固定收益、原物料等多種商品，考取 CFA 能幫他建立對全金融市場的 Broad view，成為敲門磚 「知己知彼」的買方思維： 雖然 CFA 的知識點更偏向 Buy-Side（如基金經理人），但他認為 S&T 的主要客戶就是這些買方機構。如果能了解客戶的架構與思維，在業務執行上就會更加順利 風控核心 FRM： 體認到交易的核心在於風險控管，因此他後續也準備了專注於風控的 FRM 證照，以此完善自己對於模型、評價的技能包 四、 提早畢業並面臨兵役空窗期 三年提早畢業： 既然確定了學校無法再提供實務上的幫助，教父決定在大三就提早畢業，並利用課餘時間持續準備證照，最終在工作第一年考完 CFA Level 3 尷尬的求職卡關： 畢業後遇到疫情導致兵役大塞車，他面臨了極度尷尬的空窗期：「因為已經畢業所以無法應徵實習，又因為還沒當兵所以沒有公司願意收正職」，這也為後續如何誤打誤撞地開啟金融業的職涯埋下伏筆 -------- 《亞洲教父》目前分享的內容如下 1. Threads 文章 內容包括交易室業內實務與 Career、FICC 市場分析與想法、偶爾雞湯 部分主題式文章也會發佈在 Substack 及 Facebook 專頁，方便讀者閱讀 2. Live FICC 市場回顧與展望 聚焦美國總經、聯準會、美元、美債、底層流動性，及其他重要經濟體 每次約 2～3 小時，使用 Google Meet 搭配 YouTube 直播進行，歡迎大家一起討論與交流～ 事後提供簡報及 YT 影片回放 3. Podcast Two hosts 以 Sales & Trading 實務及 Career 分享為主 每週末上架、每集約 20 分鐘 -------- 相關連結 Threads Substack Instagram Facebook YouTube Apple Podcast Spotify KKBOX -- Hosting provided by SoundOn