🔴 KONTR 2026-03 Bilanço Analizi | Kontrolmatik Teknoloji Enerji ve Mühendislik A.Ş. (Kontrolmatik'in Milyarları Banka Faizine Gidiyor)

Belirtilen 6,07 TL hisse fiyatı ve Kontrolmatik Teknoloji'nin 31 Mart 2026 tarihli finansal rapor verileri kullanılarak yapılan hesaplamalar ve analizler aşağıdadır:Piyasa Değeri: 12 Haziran 2026 tarihindeki 6,07 TL fiyat ve 1,3 milyar adet pay üzerinden şirketin toplam piyasa değeri 7.891.000.000 TL olarak hesaplanmıştır (Bu hesaplama tarafınızca sunulan güncel fiyat verisine dayanmaktadır)Net Dönem Karı: 2026 yılının ilk çeyreğinde ana ortaklık paylarına düşen net dönem karı 23.998.260 TL olarak gerçekleşmiştirYıllık Net Kar Değişimi: 2025 yılının ilk çeyreğindeki 396.532.040 TL'lik kara kıyasla, ana ortaklık karı %93,95 oranında azalmıştırF/K (Fiyat/Kazanç) Oranı: Şirketin 2025 yılı toplamında 730 milyon TL'yi aşan net dönem zararı açıklamış olması ve kümülatif 12 aylık karda negatif seyir izlenmesi nedeniyle bu oran negatif çıkmaktadırPD/DD (Piyasa Değeri / Defter Değeri): Ana ortaklığa ait 6.516.972.751 TL tutarındaki özkaynaklar baz alındığında PD/DD oranı 1,21 seviyesindedirDefter Değeri: Hisse başına düşen defter değeri 5,01 TL olarak hesaplanmıştırFirma Değeri: Piyasa değerine net borcun eklenmesiyle bulunan firma değeri yaklaşık 20.947.526.893 TL düzeyindedirŞirketin Net Borç Durumu: Şirketin toplam finansal borçlarından nakit değerlerin düşülmesiyle hesaplanan net borcu 13.056.526.893 TL'dir ve şirket "nette borçlu" pozisyondadırFinansman Yapısı: Şirketin 40,8 milyar TL'lik toplam varlıklarının %19,85'i özkaynaklar, %80,15'i ise borçlar (yükümlülükler) ile finanse edilmektedirÖzkaynaklardaki Değişim: Toplam özkaynaklar 2025 yıl sonuna göre yaklaşık %0,70 artarak 8,097 milyar TL'ye yükselmiştirFinansal Borçlardaki Değişim: Toplam finansal borçlar 2025 yıl sonundaki 16,19 milyar TL seviyesinden 13,63 milyar TL seviyesine gerileyerek %15,78 oranında azalmıştırSatışlar ve Brüt Kardaki Değişim: Geçen yılın aynı çeyreğine göre hasılat (satışlar) %2,85, brüt kar ise %14,75 oranında artış göstermiştirEsas Faaliyet Karı ve Net Dönem Karı Değişimi: Esas faaliyet karı yıllık bazda %15,48 azalırken, ana ortaklık net dönem karı %93,95 oranında sert bir düşüş yaşamıştırÖzkaynak Karlılığındaki Değişim: Çeyreklik bazda ana ortaklık özkaynak karlılığı geçen yılın aynı dönemindeki %6,20 seviyesinden %0,37 seviyesine gerilemiştirCari Oran: Şirketin kısa vadeli borçlarını ödeme gücünü gösteren cari oran 0,95 seviyesinde olup, dönen varlıkların kısa vadeli yükümlülükleri karşılama noktasında sınırda olduğunu göstermektedirBrüt Kar Marjı: Şirketin karlılık verimliliği artmış olup, brüt kar marjı geçen yılki %18,76'dan %20,93 seviyesine yükselmiştirFinansman Giderleri Basıncı: Hasılat ve brüt kardaki artışa rağmen net karın düşük kalmasının temel nedeni, dönem içindeki 632.675.932 TL tutarındaki yüksek finansman giderleridirBorçluluk Yorumu: Net borç / Özkaynak oranının 1,61 seviyesinde olması, şirketin finansal kaldıracı yüksek bir yapıda olduğunu ancak finansal borçların çeyreklik bazda %15,78 azalmasının borç yükünü hafifletme çabasına işaret ettiğini göstermektedirDiğer Önemli Oranlar ve Tartışma: