老talk消息

和上一期嘉宾，63和40两位机构媒体出身的汽车媒体人不同，臭名昭著的Blood旌旗，或者说人们口中的“艹老师”，是另外一种汽车行业的表达者。我们因为一起体验小鹏GX上的VLA2.0智驾，在北京车展后见面，展开了一场非常酣畅淋漓的谈话。一半是分歧，我认为他的表达言必称国家输赢，大量不经审视地使用军事词汇用于描述商业竞争，还有忽视周期和波动，过分强调终局。一半是共识，就是在全球化和工业化的竞争中，中国产业是一定会取得胜利的。无论是大模型还是物理世界AI。而且像蔚小理这样的创新者，有很重要的一席之地。因为他们相比于自己的前辈们，更有技术品味，更不甘于商业模式上的偏安，更坚决进入软硬合一的新时代。

车展前一天，为了迎合目前“去登味儿”的汽车行业主题。我和两位非常年轻的汽车媒体人（均为95后），类星频道的63和一见Auto的易思琳谈了谈这个时间段的蔚小理。我个人非常相信华为和小米在用户画像越来越清晰之后，市场上会产生一个非常明显的流量转移。相比揣在兜里的手机而言，大家更愿意展现自己的汽车上的独特品味。但是在节目中，我们还是从目前蔚来取得的一些成绩，谈到了理想和小鹏面临的困难。2026年，除了依靠外部的AI浪潮和内部“软硬合一”的技术路线重新擦亮智能化招牌之外，他们也没有第二条路。63和我3月份进行了从喀什到上海的5200公里智驾，体验小鹏的VLA2.0新版智驾，看到了用AI打破所谓“第一梯队”僵局是可能的。接下来，在统一车机和智驾，让Agent上车这件事情上，小鹏和理想都已经完成团队整合了，今年一定要出结果。节目的最后，我们谈到了务虚的部分。追觅的CEO俞浩在网上突然开始发疯是一个背景，我们不妨思考一下：五年之后如果是更年轻的一代硬件企业家，刘靖康和汪滔们要造车。有没有可能，是比雷军和余承东这样的“老登”造车更可怕的事情。 节目中提到到一些企业内部人员：谢炎 理想CTO刘先明 小鹏智驾一号位 通用智能中心负责人“婷婷”~ 袁婷婷 小鹏汽车自动驾驶产品高级总监

过去两年抗拒做播客，只因为我自己对中国很乐观，但是很多朋友不是。

大家都知道我一向是diss小眼镜片毫不手软。但是这一次，在节目和文章里还是用了他的9周年讲话，对比了新势力三家的战略和决策，告诉大家，过去认为最不起眼的小鹏身上，也有巨大的能量。在体量还没有成为巨头之前，如何通过对战略和人才的重视，紧紧咬住特斯拉。跨越几十倍体量对标美国的科技巨头。纯粹从理性的角度看，任何新事物的前景都是悲观的。所以创新公司不要过度追求可以说得清楚的世界观和方法论，保持内心的平常心和直觉，直到梦想实现的那天。

经过了国庆长假，理想i6成为纯电爆款，已经变成了一个既成事实。但是，在理想i6发布会之前的一周。市场上的情绪还是一个完全不同的故事。拿破仑和中国的拿破仑，也无法完全精确控制一场战争的全部条件，让进程完全按照自己设定的剧本进行。“做了一桌饭，来了两桌人”这样的事情在所难免。理想的运气不错。在瞬息万变的一个星期里，华为枪口抬高一万元，雷军在发布会上给理想抬了轿子，最后易洋千玺这个代言人也成了神来之笔。天时地利人和，理想i6突围成功，这是新势力在重压之下爆发最新的一个故事。

这次旅行从河南老家出发，经过房县，奉节，涪陵，进入重庆。酷暑难耐，除了打卡何伟写《江城》的故地和四川美术学院，提前转进贵州。去了遵义、凯里、都匀、安顺。看了几处红色景点，苗寨，路边野餐的拍摄地，任正非一家生活过的地方，还有几处三线建设博物馆。打了三天吊瓶，辗转贵州云南的三甲医院，止步丽江。放弃了香格里拉、稻城亚丁和318国道的行程。一路上吃牛肉，喝奶茶，养病，一路上和人在微博上吵架。最后结论还是，给农民发钱。

三个月前我和楚团长探访了晚点编辑部，聊了聊AIGU时代UGC内容的价值，这是一个遥远的哲学问题，也是非常现实的商业问题。相比于之后发生的中美关税大博弈，以及即时零售大战。我们讨论的问题好像有点过时了，但是听起来好像又深刻了。人类的精神仅仅是为了产生一些供AI吞噬的语料，还是说我们仍然是内容之王？我们希望得到一些鼓舞人心的答案。

G7发布会之后，带着G6车主的怨念，我采访了两位小鹏汽车的产品负责人。他们在半年时间开了5场新品发布会，密集推出了一系列高性价比的产品。获得了市场回报的同时，问题也随之而来。小米YU7现象级的成功之后，新势力都面临着“红旗究竟能打多久”的追问。捍卫新势力的舞台灯光，小鹏给出的答案是三颗自研的图灵芯片。不再只是配置价格上好一点点，准备追求技术上的“断代领先”。

理想纯电全军出击前，已经开始找回一些赢球的感觉，MEGA回暖，L系列新老款切换平稳，超充网络、价格段还有用户漏斗都已经有了很大提升。但是小米YU7史诗级的发布，给新势力们上了一课。回到自己的“新”字上，重新思考到底一款产品的上限在哪里，如何做到。

并不是观点变了，而是对一件事情的判断，从理性走向直觉。

上周小鹏的发布会后，郑小康跟我，还有几个媒体人，小鹏的同学一起吃饭。郑小康说，我不如你。我说这我知道，但是你可以展开讲讲。他说你怎就在去年这个时候，敢坚持小鹏能起来，换我我是不敢把话说那么满。我说，直觉。我又说，现在直觉告诉我蔚来有可能触底要反弹了你敢跟吗？郑小康不说话。我说，就知道你怂的。然后就长篇大论把我觉得最重要的几个信号告诉他，讲了我的逻辑。首先就是新势力三家分在三个不同的小组赛里面，新势力的排名是个伪命题。蔚来目前的小组对手多但是都不强，没有绝对意义的小组第一。蔚来如果出线后面对的种子队，是特斯拉。而马斯克从政这个黑天鹅事件让特斯拉的势能今年要降低。最后，今年的股市V形反转之后，资本市场重新进入贪婪模式，过去几年遭受重创的蔚来基本盘也能喘口气。所以大概在今年Q3，从头铁模式转到听劝模式的李斌有机会射出一颗“银子弹”。蔚来改革的故事和小鹏“刮骨疗毒”的故事不同，蔚来调整的时间窗口非常短，只够李斌背诵一段葛底斯堡演说，把现有团队的血性调动起来，带有一点赌的成分。大决战里的经典台词，“这个赌字很不好听，可又找不到一个更恰当的字代替它，就是这么一回事，啪的一下押上去了”。

本期嘉宾财经大V，楚团长聊聊天。我们一起探访了晚点的编辑部，和晚点报道AI的团队聊了聊。上半部分继续关注中国资产大涨，讨论作为一种玄学和暴论的“国运”，是如何被资本市场定价的。以及纯粹从一种个人视角，描述从悲观到乐观转换过程中的，资本市场从业者和普通人的众生相。00：00-02：40 突然乐观的空气是如何出现的， “国运”这种虚无缥缈的东西是如何在日常生活中被感知到的。02：40-05：50 楚团长总结资本市场过去悲观预期的理论基础，在这种悲观预期的基础没有扭转的前提下，一轮“牛市”就提前到来了，悲观的从业者开始迅速调整基调，由空转多。05：50-14：45 “国运”的感性判断和定性分析，中国和外国的市场分析人士是如何看待这轮情绪转换和范式转移，鸡是如何把太阳叫出来的？而无论是普通人还是从业者，想要尽早收到这种信号，需要从信息的淹没中走出来，用一种“插队”的视角去感受真实世界。14：45-19：15 老编辑谈到了雷军两次发布会对自己的影响，人的身体比人的理性更早开始感受到黎明的到来。19：15-24：52 楚团长分享自己过去半年重新开始招聘团队，指导年轻人的成长，鸡确实是需要在太阳升起之前就开始叫的，24：52-26：12 今年互联网价值重估和人工智能投资是市场主线，可关注易方达旗下人工智能ETF（159819、588730）及港股互联网ETF（513040、513010）进行高效配置，但投资需结合自身风险承受能力。26：12-34：45 现象级的雷军，代替了小眼镜片成功学，成为了全社会关注的焦点。我们认为这是好事。34：45 -结尾 DeepSeek横空出世并开源之后，AI的另外一种可能性被证实，中国互联网公司的一种风险在被接触。拉平的模型能力，保证了互联网公司现有的用户时长和数据仍然你是重要资产。

如何理解SU7 Ultra现象级的成功？新势力失去了舞台中心的灯光，但是得到了一个强大的友军。过去他们常常推出技术和体验更好的产品，但是拿不下决定性的胜利，总被旧势力用冷兵器白刃战反扑丢掉阵地。SU7 Ultra的成功复刻的不是简单复制小米在手机行业的经验，更多致敬了本田宗一郎、皮耶希这样汽车行业黄金时代的“天降猛男”。所以形势会倒逼传统车企的创始人重回一线，打造属于自己的SU7 Ultra。输麻了的只有一些腐败无能的职业经理人。传统汽车行业当然有大量优秀的人，像胡铮楠和王凤英这样的孤勇者。但是如果没有强大的组织和文化，成群结队的老白兔涌入会吞噬掉新势力们健康的身体，一颗新势力的大脑加上一个旧势力的肉身，是拿不下新能源大决战的。55岁的雷军，小米汽车是他的最后一战。不要再指望他能征服属于下一代企业家的战场，只需要欣赏他未来几年在顶峰的独舞。

一年后我又来到了杭州，摇摇欲坠的互联网老工业基地一跃变回了sleepless AI科技城。阿里恢复正常了，六小龙崛起了。牛马加完班堵车在文一西路上，也不烦躁了，毕竟堵车的时候股价也在涨。这种莫名其妙的乐观，一方面让你认识到“国运”是真实存在的，它和每一个人的命运紧密相连。另外一方面又感受到恐慌，经过了过去几年的毒打，互联网大厂人们成熟了，担心好日子不会来了又走了吧。我和这些阿里的老同志们每年固定聊一期节目，2023年标题是“多年来我投资中丐，现在人还好”，2024年的标题是“经过了失去的三年，老阿里们意难平”。这一次的标题大家已经看到了，我们从翻倍的阿里腾讯股票开始聊，聊到AI浪潮从上游到下游可能的变化。最后不可避免从乐观起来，聊到了中国未来的“七姐妹”。和国运相关的阿里、小米，有坚实业务逻辑的腾讯、美团、拼多多，最后还没有上市的字节、小红书和大疆。以及在黑悟空神话和哪吒140亿票房奇迹背景下，是否会再出现一家中国的迪士尼。听众们未必都像嘉宾一样收获了股价的涨幅，但是这份快乐相信可以感染你们……

一个阿拉巴马州癌症晚期等待了300天也没通过残疾认证的女人。今天早上起来，我看她又发了一条火车经过家门口的视频。 她的车非常破，后保险杠已经脱落但是应该是没钱修，她已经签署了捐献遗体器官的文件这样可以不用付丧葬费。但是孩子们就不能跟她做最后的告别了。 她和前夫已经离婚，是独立带孩子的。她没有保险，她的癌症治疗是一种疗法的实验的一部分。医药公司在付钱。 这是真的最近小红书上看到的所有美国人里面，我觉得最真实的一个。她没有让网友给她起中文名，她的ID是一个骄傲的“Cancer sucks”。目前也只有1000粉丝。我最初关注的几个美国颜值博主已经10万左右了。 但是那种生的坚强，再叠加上女人的无所畏惧，真的溢出屏幕。 如果她能读到史铁生的话，我想她会感动的。因为邓晓芒是这么说史铁生的，我们终于迎来了一位真正的作家，靠纯净的语言写作 …… 这种语言它绝对是可翻译的，却并不损害它的艺术性。最近做节目，和人聊了两期史铁生。上期大家已经听到了，是关于：一旦一个人，因为亲友的离世，或者人生的挫折，开始触碰到生死之间，那种异常强大又不可逃避的东西。那他的生活态度就不可避免的严肃起来，他就会只剩下一条眼前路，就是海德格尔说的“向死而生”。而一个人一旦踏上这条路，他就会发现，史铁生早就在这里等他。下期是关于，史铁生是中国人接近哲学最方便的一扇门。仅仅在地坛这一方小小的天地里，史铁生从康德出发，经过尼采和维特根斯坦，把你带到了一个真正的海德格尔空间。这个空间里，只有他，和一株合欢树，以及遥远的清平湾。

当社会进入一种危机状态时，合法性危机就要超过生存危机，成为企业理解自身的基石。也是外部评价企业的，对企业加以“批判的武器”和“武器的批判”的标准。美国人涌入小红书，目前这个相对松弛的现状，和社会目前的几个合法性论述有关，China Travel，文化输出，演唱会经济……这个科技公司需要轮流表演节目的时间窗口里，小红书意外捡到了一种应对互联网企业合法性危机的钥匙。而相反的，很多企业屡屡陷入麻烦。比如比亚迪，就是没有把合法性论述从“外王”转入“内圣”。“低价打合资”这个合法性论述，在比亚迪销量超越南北大众，二线合资纷纷垮台的今天，已经余额不足不能再提款了。过去跨国企业丰厚的全球化利润，足以支付各种合规成本。如今市场被分割的情况下，低成本的满足合法性要求，似乎只有一种“胖东来”模式：就是分配更平均，员工和供应链得到更好照顾。连一向火星视角，要办一家宇宙企业的小眼镜片，现在也要到微博上刷存在感了。总之，“合法性危机”将会长期成为理解中国企业行为的概念。节目里面推荐的两本书：《红星——世界是如何知道毛……》石川祯浩《合法性和正当性》卡尔·施密特

这一期是到播客节目“面基”串台，老钱热情洋溢地对我进行了大概两个多小时地访谈，聊过去一年走过的文学之路。他的节目制作非常精良，大家可以去听一听，称得上提前预定了2025年中文播客界的年度十佳。我自己剪辑的这个版本侧重于我自己的表达，分成上下两个部分。上期侧重于路遥和史铁生的文学之路，虽近亦远，下期是论述地坛是如何被史铁生变成一个海德格尔空间的。

好像今天都需要做一个年终总结，虽然我这一年的成果大家还没有看到，但是我很满意。因为我重新开始学习一件事情，把自己的作品从文字转到影像。它让我开始获得一种婴儿牙牙学语一般的幸福感。另外，雷军造车成功对我的鼓励很大。即将到来的新能源汽车的大决战，AI爆发在原子世界这一侧的投射，都让我对这个世界抱有一些模糊但是确定的期待。明年应该会更好。

小鹏过去一年发生的巨大变化。从每个月勉力维持一万多台的销量，到迅速突破两万，三万。2024年的最后一个月更是直逼四万。从外面看是三场像素级致敬小米的发布会，泼天的流量富贵。但是身处其中的人知道，真正发生的变化非常简单，有人开始为商业成功负责了。从研发到营销，公司内的不同条线被拉进了同一个矩阵型组织。技术领先不会自动带来产品的成功，G9的发布就是一个例子。高性价比不一定就能持续卖爆，G6是另外一个例子。对标思维显然已经无法适应新能源行业的高强度竞争了。对标Model Y的车型还没有一部取得长期稳定的成功。为了确保M03和P7+的成功，产品经理被小鹏赋予了更多开火权，同时他们也被王凤英要求“没有调查就没有发言权”，每一个决定都要拿到更多的和用户握手的数据。交付更是一个对执行力的终极考研。比起“小鹏做对了什么”，打胜仗本身，把高昂的士气转换为公司内外的信心，大家开始形成打胜仗的肌肉记忆了。这再也不是当初那家靠P7成功却不知道P7为何成功的企业了。

最近直播面对潘乱的时候，李斌来了个躲闪三连，“大家都知道是怎么回事儿”，“这次就这样了”，“下次再说吧”。乐道爬坡让人失望，蔚来12月政策没有真金白银，背后的事情是一个，蔚来没有多余的子弹了关于蔚来屡屡让人燃起希望又让人失望，很多原因都是老生常谈了，我这次不妨把话说得直白一点。他的号召力，他身边的人才，不足以做一家苹果或者特斯拉那样先知一样的企业。什么时候他像李想和何小鹏一样放弃幻想，他才能真正松弛下来。

钟睒睒，于东来，梁建章最近的言论都有所争议。单独看都是偶然的，情绪化的，合在一起可能预示着一种企业家的父权觉醒。大洋彼岸的马斯克，已经开始化身为MAGA运动的领导者了。五年十年后再看，可能传统企业家们今天饱受批评的言论都算不了什么。危机导致人们对黄金时代的不断迷恋和投射，人们开始寻找替罪羊。现代的企业家，Mark Zuckerberg和Sam Altman，还有我们的Mark Zuckerberg和Sam Altman，他们工具理性的方法论和虚无的道德形象开始受到越来越多的怀疑。而传统行业里面，大量企业家身上的返祖型人格又开始受到追捧。在父权彻底觉醒之前，目前类似雷军的“好大哥”人设，比较谦卑包容在乎女性感受的兄长形象，可能是大家比较能接受的一种。所以他现在无论是流量还是形象，都重回顶峰。在时代发生巨变之前，很多事情会被人们视为是寻常。就像三个首富之间的一台戏，多年之后，人们才意识到这可能是历史的一个决定性的时刻。

极氪和领克合并，说明第一轮淘汰赛结束了。威马、高合，还有乐驰远航一类，甚至包括飞凡都算出局了。还有另外一家，过去和零跑并列，目前恐怕时间也不多了。

在上海参加狂喜播客节，一狂plus，几位媒体人潘乱，阑夕，卫诗婕聊了聊“不上班”这个话题。上班的时候你想要的自由是“免于睿智领导”的自由，而真的不上班了，你要的自由就无法轻易定义了，如何建立意义感和作品感困难得多。更别提大部分人，不上班的时候最基本的经济问题都难以解决。不上班之后，大概会有一段时间的蜜月期，但是三个月后，焦虑就围上来了。如果在6个月的时候你不能清楚地看到自己今年的猎物，第一个回去上班的时间点就来了。如果再用半年，你打光手里的子弹还没捕捉到猎物，这时候第二个上班点就不可避免了。所以大部分离职博主的生命周期不到一年，尤其是那些还在追求“高成长”，想要赶上下一个风口和红利的奋斗bean们。年轻的时候，很多时候以为是观点之争，如今更清楚地意识到都是年龄问题。如果到了35岁，自己的周期和行业的周期都进入下行，你才能真正有机会进入到不上班的状态：不追求过分明确的目标，不追求成长，追求的是平衡和自洽……不如我，今年只做了一件事，“回到现场”。在上海参加狂喜播客节，一狂plus，几位媒体人潘乱，阑夕，卫诗婕聊了聊“不上班”这个话题。上班的时候你想要的自由是“免于睿智领导”的自由，而真的不上班了，你要的自由就无法轻易定义了，如何建立意义感和作品感困难得多。更别提大部分人，不上班的时候最基本的经济问题都难以解决。不上班之后，大概会有一段时间的蜜月期，但是三个月后，焦虑就围上来了。如果在6个月的时候你不能清楚地看到自己今年的猎物，第一个回去上班的时间点就来了。如果再用半年，你打光手里的子弹还没捕捉到猎物，这时候第二个上班点就不可避免了。所以大部分离职博主的生命周期不到一年，尤其是那些还在追求“高成长”，想要赶上下一个风口和红利的奋斗bean们。年轻的时候，很多时候以为是观点之争，如今更清楚地意识到都是年龄问题。如果到了35岁，自己的周期和行业的周期都进入下行，你才能真正有机会进入到不上班的状态：不追求过分明确的目标，不追求成长，追求的是平衡和自洽……不如我，今年只做了一件事，“回到现场”。

情绪价值贯穿整个蔚来体系内部，过去是要卖一台比Model Y更贵的车，所以在技术指标没有超越的情况下，必须依靠设计、颜值，包括Nio life、Nio House、蔚来社群提供的独特体验来说服用户。但是也留下了大量的产品硬伤，让蔚来的交付量迟迟不能突破两万台。消费降级时代，你很难单纯以正面或者负面的态度看待这种情绪价值。它好像在被更务实的选择代替，但是它本身也是务实的。相比BBA等传统豪华品牌需要用十万甚至二十万提升级别，蔚来的世界里你只用购买一个无忧服务或者完成一次换电就能有获得感。如今，乐道第一次以便宜、量大、管饱的性价比姿态出道。但是BaaS和换电所提供的“情绪价值”仍在发挥着作用…… 而且“情绪价值”这个东西，在蔚来内部，蔚来和用户之间，蔚来的KOC和用户之间都是“硬通货”。智驾、交付这样的基础能力依然很难交卷。只有Nio Power，以使命必达的姿态承担着一切。

首先我说三个问题。我完全尊重杨笠作为脱口秀演员冒犯男性的权利，甚至因为知识分子通常的解构和批判倾向，我还挺喜欢听她骂男人的。但是这一次掀起这么大的负面，我也完全能够理解。过去通常被认为是社会强势阶层的中产男性，在今天经济下行的周期里，承担了更多支撑家庭经济状况的责任。甚至因此看起来像一个“弱势群体”。对“弱势群体”的嘲讽，在任何社会环境里，都是很刺耳的。第二个问题，为什么杨笠的争议由来已久。京东这次不容有失的双十一，却没有评估到风险。因为过去一年多时间，京东完成了管理层的更迭。这是全新阵容的第一次双十一。刘强东个人对京东的掌控从来是毋庸置疑的，收权和放权的循环在京东发展过程中多次上演。这一年多来，炮打管理层，提拔年轻管培生，给京东采销加薪，都是老戏码了。所以有些评论，让淡出了快两年的徐雷背锅我是真没想到。第三个问题，也最重要。负面舆情发酵过程中，大量京东的负面都被翻出来，比如一线快递员的降本增效，比如管理者在特定问题上的发言。但是这些无法掩盖京东这家公司底子上是一家好公司。无论新业务还是老业务，京东的发展还是需要向城市中产提供优质服务，带动更多小镇青年进城，最后实现所有人都变得更好。刘强东本人对公司的掌控，还是京东完成转型的第一推动力。如果京东的模式被推翻了，电商活下来的只剩那种“以万物为刍狗”的平台，对于所有人，无论商家、员工还是客户，都是一个悲剧。

新疆的行程结束后，两个月的时间，我几乎还在路上。三次返回新疆，两次穿越青甘，从陕北到银川，拍摄路遥、史铁生、张贤亮的文学现场，还跟踪了一只地质队和它年轻的项目经理。一个困扰着我的问题是，为什么一些人可以把工作和生活本身当成是意义，我们大多数人都只愿意把意义寄托在别处？直到巴黎，我大概得到了一个早就应该获得的答案。如果人们长期按照自己的观点指导自己的生活，那生活本身就是有意义的。我们对于工作本身抱着一种机会主义的态度，所以我们总是在生活的真实现场焦虑，然后幻想别处的生活。更多关于“文学的现场”和“作家的故乡”，欢迎大家订阅我的星球。

光合大会第一天上午的演讲听完，我去餐厅吃饭，在电梯里“偶遇”了快手创始人程一笑。当时情形很有意思，一个快手的同学要进电梯，她看到电梯里有人犹豫了一下，我以为她只是想把电梯让给媒体老师，所以用手挡了一下电梯门，让她赶快进来吧。没想到，她身后跟着的是程一笑，就这样呼呼啦啦上来了很多人，程一笑就被挤在了角落里。快手的员工们有说有笑，老板被晾在一边，电梯里充满了快乐的空气。其实这放在早年的互联网公司不算什么事情。但是我已经在汽车行业跑了两年的活动，见过太多老板出场，那排场可以直接配上《英雄本色》和《纵横四海》的BGM做短视频。所以这种松弛的上下级关系还是像一股清新的空气……中国的互联网行业发展了太久，很多事情本来的面目都被模糊了。比如创业者的故事是一个少年成长的故事，产品的壮大是坚持追求社区氛围的结果，公司员工以及平台上的商家是一起成长的。取而代之的是所谓“结果导向”、“数据驱动”、“工具理性”的单一世界观和方法论。以万物为刍狗，反而成了格局和认知的代名词。胜利者的光环有时候太过眩晕，甚至13年中国移动互联网的发展被浓缩为一句，“XX牛逼”。所以很长一段时间我不太敢抛出这样的结论，一家有“腾讯味儿”的公司是一家好公司，这种公司该谈直觉的时候谈直觉，该谈数据谈数据，该谈价值观坚决谈价值观……

余承东几个月前在母校西北工业大学的毕业典礼上做了一个演讲，总结了自己在华为干了三件大事，无线拿下欧洲市场，手机（制裁前）干成世界第一，汽车大卖超过了BBA。这是余承东对自己人生的总结，也是对华为造成阶段性成功的宣传。但是仅仅一年多前，在中国汽车百人会的年会上，当时问界销量低迷，华为重申不造车。余承东来得最晚，走得最早，发出了最委屈的抱怨，“合资主机厂因为灵魂论不愿意跟我们合作，蔚小理新势力们都要自研，我们的产品卖给谁呢？”在这次母校演讲中，余承东这么形容这次低谷时刻，“在公司有的时候有些领导不让你干，或者亏损了就要卖掉，我不善于沟通，不善于表达，有时候会受一些委屈。”但是很快他回到了正能量场：立大志，干大事，什么都要当世界第一。是金子总会发光。余承东和雷军入局造车从时间上看很接近，在销量爆发前也都经历了一个类似的被质疑的时刻。余承东如上，雷军则是SU7发布前，媒体们说，“军儿收手吧，外面都是吉利”……

这个夏天，大量的游客涌入，明星，商业广告，热播剧，不约而同选择了新疆。新疆的孤独感和异域风情正在消失，到处是新修的道路和新建的民宿。自驾52天，其中一大半时间呆在新疆的我，虽然享受着视觉的刺激，但是想要得到的创作灵感毫无头绪。好在文学的真实在确认旅行的意义，你在清平湾看到了史铁生的牛，在鸭口煤矿看到了孙少平的宿舍，在南梁农场看到了张贤亮的陈阿姨。一路上，我不断和河南老乡交谈，谈论他们父辈的西行之路，原来在西安和杭州之外，新疆也是他们的耶路撒冷。我三进石油城，在克拉玛依拍下了人生的照片，在4000多米海拔的胜利达坂，遇到了熟悉的勘探队员。最终在8月8号这天，抵达孩子的德令哈，也完成了三年前和老同学见面的约定。旅途至此，最美的风景就是苍茫大地上一列驶过的火车。只要是自然风景上的工业巨物，最好还是废弃的和过时的，一定能引起我的侧目，这正是我28年不曾谋面的故乡。人生最重要的事情就是相遇和重逢，其余都是路上的风景，大地，树木，沙漠，雪山，冷湖，你都要遇见，只是顺序不同而已。如果我想为大家写点什么，一定离不开自己身上的三个标签，河南，厂矿，地质。

在重庆举办的中国汽车论坛上，比亚迪突然被大佬“围攻”。李云飞拿出了过去古典公关一号位的护球能力，不卑不亢，口若悬河，舌战群儒。本来以为争论到此为止，结果昨天出了一篇文章，《中国汽车向何处去》，列举了内卷竞争的六大罪状，每一件都指向比亚迪。迅速成为行业里面的十万+。事情到此发生了变化。比亚迪究竟是不是中国汽车“内卷”的罪魁祸首，外部数据和企业内部的经营情况都不支持这一结论。但是把行业不合理现状简单归因于一家企业的道德水平，好像还是制造爆款的捷径。

本节目非正常录制，系三位嘉宾在胡志明市正规“洗头房”临场发挥，所以音质极其感人，各位慎点

蔚来过去半年的复苏，因为在供应链降本和销售提效方面，李斌亲力亲为，在流量获取和营销上，更是完全站在了第一线。蔚来过去的低谷，主要原因在创始人李斌个人的“肌肉记忆”上，长期以来，相比于在核心产品及其商业模式上进行第一性思考，他更擅长做局，把摊子搞大，向用户交付情绪价值，在关键节点上引导投资人预期。所以蔚来多次以“融资”为导向，牺牲了对企业的精细管理。汽车之家和易车的发展局面，在上市前和上市后出现了重大的变化，就分别呈现了各自创始人身上的鲜明特征。但是在这个过程中，李斌也收获了一个重大的“意外”，就是Nio Power（蔚来能源）的野蛮生长，沈斐领导的这支铁军正在复制美团和京东的故事，有可能以第二种网络效应成为一家伟大的公司。

和全程见证周鸿祎卖车的大熊聊了聊互联网老同志们的“翻红”。我们有两点分歧，第一个是刘强东和李彦宏会不会出来做网红？我认为Robin还是有可能的，虽然他过去的形象不太“玩儿得起”，但是百度的AI战略确实到了不出来引流已经难以为继的时候了。遽静事件已经反映了这一点。第二点，我对老周的翻红持相对保守的态度。雷总是真有一辆准备了三年的车在卖，360目前的业务不足以支撑老周长期翻红。360的市场美誉度，不管原因是什么造成的，现实是很难给高端车型赋能。

从24到45万元，漫长的产品线一字排开，理想的销量虽然在回升，但是已经给了余承东故伎重演，再次截断理想发展势头的战机。小米入局之后，理想过去的流量长板也消失了。所以MEGA失利之后的理想，已经到了最危险的时候。但是理想作为一个学习型组织，李想本人作为一个主观意志极其强烈的个体，在这种压力下，有可能爆发出更大的能量。本期节目，简单讲两句，再一次用大决战理解中国新能源汽车竞争格局……

中国互联网的文字记录，从博客时代进入门户时代后，程苓峰就是绕不过去的高峰。上世纪末 ，他是捧红李想和其他几位80后年轻创业者的纸媒记者。后来，他写下了3Q大战中最惊心动魄的文字。面对马化腾和雷军，他的问题也从来没有像今天的年轻媒体人那样客气过。近十年来他隐居大理，研究宗教、孔子与国学。偶尔以笔名卢泓言，对中国互联网上最重要的公司和人物进行“回头看”。有人说他神神叨叨的。但是也有人，比如我，和他对孔子的热情找到了巨大的共鸣。“己所不欲，勿施于人”，他用孔子的话去概括腾讯的公司治理。又用“知其不可为而为之”概括自己正在做的事情。程苓峰正在写一本叫《天下腾讯》的书，因为不满意吴晓波的那本。两个人前些日子还公开吵了一架。这期节目，我和潘乱，和他一起探讨了一下中国互联网的若干重大理论问题。比如对张小龙和张一鸣的评价。节目的最后，又提到了李想 ……

关于SU7，我简单说两点1 加上5000台创始版，估计是一个三万左右的数据。上半年产能应该是都卖出去了。2 产品力有长板也有短板，20多万的价格段给对手留了挺多空间，像极氪，迎来了一波观望订单。3 线下小米SU7用户访谈了几个。北漂，体制外标签明显，净值不如问界，关注普通版。但是线上社群里一波比较高净值的，为了支持雷总激情下单MAX还觉得车太便宜了。所以雷总人设粉还是米冲高的关键变量。4 小米给新势力上了一课，两方面理解，详见视频。5 新势力也有很多弯路小米可以避免。6 小米汽车团队刚成立，上限很高，下限很低，对标华为，还要补一些课，详见视频。7 这么多年来，小米好的时候容易掉链子，坏的时候又突然能支棱起来。希望雷总像刘德华一样，继续陪伴我们度过下一个十年……小米这次给车圈的流量震撼，和华为的震撼一样，会让过去菜鸡互啄的汽车行业向前一大步，也让极氪001这样真正的对手从一堆草台班子中显现出来。但是最近有一些米粉太兴奋了，四处出警。雷军这么劳累和焦虑的人生也被瞎解读为“爽文”上了热搜。我来泼一盆冷水。雷军用毕生经验和口碑打出的小米汽车首战当然漂亮，但是台下坐着的李想毕竟年轻十岁。像马化腾看张一鸣，马云看王兴，梁建章看庄辰超一样，大佬们面对十年以上的年龄差距，总归还会向他们投去羡慕的眼光。只要年轻一代保持谦卑和专注，新老的交叉终会出现 …

如何看待理想MEGA上市不及预期？李想和他的员工们越是按照华为和苹果的标准去对照自己，这次理想MEGA的销量就会让人越失望。但是，如果用2015年初的小米去理解今天理想的状况，心态就会放平，才能发现真正的问题在哪里。两家公司都是典型的“模式创新”公司。在硅谷有一个学习模仿的对象。在中国率先找到了产品和传播的方法论，成为人人讨论的明星创业公司。在没有彻底完成护城河的建设时，开始遭遇华为的“半渡而击”。只要放下苹果和华为的执念。理想MEGA今天的表现就谈不上失败。高端MPV市场，一个月2000多台的销量就是现象级的产品了。丰田家的埃尔法不过如此。而且从公司层面上来说，这家公司的财报显示，他们像丰田、宝马这样的燃油车巨头一样，拥有一个非常健康的现金流。可以无限制地在高端纯电领域不断试错，不断投入，直到发现那颗击穿用户心智的银子弹。这是蔚来和小鹏这样只有纯电产品线的新势力非常羡慕的。最近从理想销售一线传来的信息表明，这家公司已经把更多精力放在维护L系列的基本盘上。这是对的。王兴是理想重要的投资人，他谈论过银子弹，也谈论过无限游戏。这两件事情不矛盾，通常是看待终局的两种角度而已。所以希望理想在纯电这个赛道继续不计成本投入。比如年底2000座高速充电站的规划，不要因为MEGA销量不及预期而收缩。理想这家公司，因为融资阶段过过苦日子，所以有些过分追求ROI和“花小钱办大事”，对比蔚来来说这不是什么缺点。但是决战时刻，往往需要“力大砖飞”、“饱和攻击”、“大力出奇迹”。这是张一鸣、王兴和黄峥们的终极方法论。他们都曾经看见了，来了，然后赢了。

苹果中止造车可能是一种对中国造车新势力的双重否定，首先否定了没有L4自动驾驶，仅靠人车家打通就可以创造类似苹果iOS体验的可能性。同时否定了仅靠造车可以产生下一个类似苹果的伟大公司。苹果的注意力正在迅速转向AI，不仅因为英伟达已经突破了两万亿美元的市值，而且苹果独特的对用户隐私的承诺，在空间计算和芯片领域的领先，都在把库克的公司引向AI这块美国科技产业的应许之地。如果没有遥远地平线上通用AI的圣杯，很难想象纳斯达克指数可以涨成今天这个样子。与此相反，曾经受到硅谷之火感召的中国企业家们，都把目光投向了眼前的一亩三分地，确定性越来越高的造车领域。好消息是中国公司的能力让苹果也望而却步。苹果无法离开中国市场和供应链造车。坏消息是这个赛道里，竞争强度空前，现在连特斯拉的增长前景也不免被轻看了，更不用提深陷估值泥潭的新势力。嘉宾@不是郑小康 @罗锴

2023年一整年，科技媒体都在放弃自己“重塑流行的权利”，一直到年底周鸿祎手撕程前重新翻红，找到了AI新议题自己介入的姿势。超级个体们神仙打架，科技媒体们只想勉强留住甲方们的投放。但是以拼多多字节为代表的新一代互联网公司，对花钱买个热闹的兴趣非常有限。我和潘乱，作为36氪和虎嗅的老编辑，真是捉急啊。整个品牌投放的逻辑在发生巨大的变化，品牌卖不出溢价之后只对转化有兴趣，不能带货的媒体成了鸡肋。只有杭州的媒体们，抓住了加盟招商线索的大金矿，成了过去两年自媒体发展的现象。但是和大佬们之间，他们的话语体系好像还不适配的，因此引发了程前的这次“惨案”。我们可以指望谁来创作科技行业的优质内容？刚和吴晓波打了一个嘴仗的程苓峰吗？

这个冬天，首先是哈尔滨火了。所以我到哈尔滨拍摄了自己的第一期视频节目，然后是路上和两位沈阳铁西区的文艺青年，聊到了近些年来成为热门话题的东北文艺复兴。作为东北人，他们对“东北文艺复兴”的概念是后知后觉的。甚至并没有在自己的写作中，贯彻什么东北经验，那完全是影视类型化造成的结果。但是聊起艳粉街，刨锛案，苏老板，臭水沟和自己的北漂经历，一个典型的东北故事就跃然纸上了。这是我作为一个河南的写作者非常羡慕的。东北的文艺具有严肃和幽默的二重奏，前者是国企子弟回忆童年的残酷物语，后者是春晚画面中轻松的“改革春风吹满地”。这种得天独厚的表达空间以及东北人的身份认同是其他地域文化难以复制的。所以常常被外地人当作奇观去看待。但是城市为何衰落，又为何复兴的经验，可能是其他所有地区必须严肃对待的。

阿里巴巴当年的上市发行价就是68元，那是中国互联网一切财富奇迹的开始。旦是过去的一个月里，我多次见到了68元发行价以下的阿里。老阿里人的资产，穿透了之后，本质上都是阿里巴巴的股票。有些换成了其他中概股，有的换成了杭州城西的房产。阿里的市值，从8600亿美元，三年就跌到了1800亿美元。这是阿里人真正“失去的三年”。这次到杭州录节目，这里也有一些楼盘，让我看到了2016年之前才见过的房价 ……

某种意义上，孙宇晨是一个免于被批判的人。因为无论你对他持有什么观点，你只要谈论他，他就在获得收益。一篇36氪的稿件，《区块链病人》。编辑记者用了一种非常古典的方式迂回作战，在没有获得直接采访的情况下，依然让孙宇晨跳脚。而我除了邀请作者做了一期播客，还要向冯大刚老师致歉，我过去并不知道他是一个如此保护深度内容创作者的人。虽然不知道这种保护还能持续多久。这次去36氪访问，看到了办公室每一面墙上都挂上了冲刺年底销售额的横幅。

华为排山倒海而来，新势力们向何处去。原来说学特斯拉，学苹果，学亚马逊字节跳动，学丰田，学BBA，是不是全不顶用了。从口袋里摸出一本破破烂烂的武林秘籍，上面写着“生死看淡，不服就干———雷军著”。所有新势力都要搞一点雷学。因为你们不可能真正学华为，华为是学不来了。这个我讲过无数次不展开了。雷学的本质其实很简单，就是讲故事。我为什么走到今天，我犯过的什么错，我和米粉想说说心里话 ……但是故事讲完了，最后一定是，123上链接。可能还有人有疑惑，雷军不是没有犯过错，小米不是没有过低谷，为什么After All this time ，小米汽车还有这样的流量。最核心的是，这么多年来，小米的人设性价比，年轻人的第一台XX，雷军的人设，为高端折腾不休不止。在ET9豪言要冲击百万豪车市场的时候，实际上蔚来在高端市场上唯一的钉子已经在生锈。如果什么都不做，春节之后，几个强势竞品上市，ES8的销量很有可能加入7系三傻的行列。而且一年多的明牌，别人太容易针对性部署了。ET5前车之鉴。但是为了这一夜的气氛，所有的牌打出来都是值得的。斌子真是爱车主，爱nio day，更爱资本市场。因为相比卖车，在那里他更有经验和力量。不要低估李想，个人确实是好的时候得瑟得没边儿。但是在相对孤独和边缘的时候，他手感和准星是惊人的，也算是个小雷军了。这段时间，在问界M9的压力下，以及MEGA本身的问题暴露之后，已经算是他最近一年少有的冷静时刻。小米对小鹏的冲击是显而易见的。品牌的故事和创始人的人设至今还不清晰，价格段也和小鹏正面冲突。但是既然把雷军当作大哥，何小鹏从雷军身上学到的应该是，很多时候当坚持的目的产生动摇，在外界看来似乎已经失去意义，但是极少数人，能把坚持本身当作意义。我觉得比赛打到现在，应该对王兴的小组赛淘汰赛模型做一个修正。汽车行业很有可能未来是联赛机制。12到15支球队，国企，民企，外企，新势力都有代表。年年打循环赛看积分。像欧洲的老牌俱乐部，都有落地的凤凰不如鸡的时候，但是真落魄到了一定程度，还是会有金主来接盘，然后一通注资，一通爆买，又支棱起来了。汽车行业，总有人愿意挥舞钞票进来的，这个壳，包括生产资质，包括固定资产和品牌，总是值钱的。从这个角度去理解的话，其实我觉得对来来是有利的。你就当它是现在的曼联，米兰这种。哪怕这一届教练不行，老板不行，球迷还都盼着狗大户入主什么的。所以当阿布扎比主权基金投资22亿美元的消息传来，蔚来车主有曼城球迷的感觉。

我一直是一个反对文化决定论的人，一直觉得韦伯的《新教伦理与资本主义》被很多人滥用了。过去对河南人不善于经商的诸多刻板印象，常常被人归结于地域或者文化。而河南餐饮连锁，用不到十年的时间证明了，一个省的人是否适合经商，和文化的关系很小，和地产、高铁、外卖的关系很大。

在经过华为的短暂交手之后，新势力感受到了华为令人窒息的统治力，雷军和华为缠斗十年形成的战术素养，也水落石出。多年行兵打仗，敢吃夹生饭，擅长逆风局，六十万对八十万，优势在他，神似502打淮海战役。两位大哥面前，新势力们只能在战争中学习战争，即使像小鹏在AEB问题上栽一个大跟头，这笔学费也是划算的。更不要说融资、发布、定价这些事关企业生死的问题。像蔚来这样一整年没有新车，靠2024年下半年的ALPS甚至是2025年的ET9来凑，可以说是难以原谅的错误了。……

本期节目我们荣幸请到@42号车库 创始人大吉，她本人就是李想L8车主。另外一位嘉宾是开着理想L9强制纯电模式从杭州跨城通勤回上海的互联网大厂程序员。他把自己的同事，上司，下属多人都发展为理想车主。并且给理想的软件提交过bug迅速获得了理想团队的修复。主持人和他的这位学长在节目一开始就吵起来了，理想车主嘲讽纯电车主要下高速进城充电，主持人就反问，高速服务区排队充电的理想不要太多，虽然有冰箱彩电彩电大沙发，但是你一家老小在高速上4个小时都不上厕所吗？连开4个小时不休息你违法了知道吗？但是随着大家深入地交流，大家开始找到了一些共识。比如理想车主最好不只有一台理想，出去露营什么的还是大五座最香。再比如理想距离特斯拉和比亚迪之间，还有产品泛化和纯电两关要过。甚至连作为理想黑的主持人，也对理想做MEGA，打造全新纯电品类的行为respect。总之，这是一期理想粉丝和理想黑子的灵魂碰撞。

经过了半年多的至暗时刻，从过去在大家印象里的佛系和高逼格中突然醒过来了，开始在社交平台上开展针尖对麦芒的舆论战！创始人和高管，纷纷在微博和发布会上大秀肌肉。中国新能源汽车的内卷，终于把谦谦君子蔚来变成了西装暴徒。本期车主talk，邀请蔚来ET5旅行版臧智渊和ES6的车主王潘，同时也是见证了中国手机行业十年的嘉宾，为我们解释蔚来觉醒背后的逻辑。这一切都要从当年小米聊起 ...

我们过去通常认为，媒体在谈论一个行业的产品和一个行业公司的时候。要具有某种客观的视角，就是我得客观中立第三方，这样我的评论才是有价值。但是我觉得这个东西在过去十年中国的互联网或者中国的科技行业的崛起的过程当中逐渐失效了。呃，更多的时候在评论的过程中，你需要一种强烈的代入视角。就像欣赏足球比赛一样，必须选择一支主队，你才能获得足够的观赏乐趣。

槟城是被我视为是精神归宿的地方，便宜又大碗的咖啡，比福建更地道的福建菜馆，超过一半的华人本地人口，遍地都是的近代中国历史相关遗迹，但是来自国内的游客数量远不如曼谷，完全没有那种拥挤和过分商业化的感觉。很多人误读了马来西亚华人的“亲华”，把它当作一种意识形态或者政治态度。其实马来西亚华人的三根支柱，华人社团，华文教育和华文报刊，都是华人作为移民，在一个对抗性社会环境中用于自保的工具。在长期分离的情况下，对母国的模糊印象在想象的共同体中被不断强化，四十年后，当中国人从走出国门有机会接触到全球的华人群体，简体中文+普通话+传统习俗保留的马来西亚华人给了我们最强烈的亲切感。然而随着社会大环境的改变，以及年轻人去台湾接受高等教育后返回带来的影响，传统的“华人三宝”都在被稀释和动摇。好在这一次，我们重返槟城，看到了国内微信+小红书+短视频三位一体的影响力正在发酵，联系马来西亚华人和中国人之间的东西，看起来更柔软了，实际上更坚固了。

乱翻书 X 老talk消息 东南亚特辑本周继续更新我们从马尼拉出发，经新加坡马来西亚抵达在中文互联网里欣欣向荣的越南。在胡志明市，用北方大国的视角“凝视”我们曾经的小兄弟。从个体感受上，那种回到国内90年代的穿越感非常明显。海关工作人员每个人脸上都写着“收钱”。摩托车到处乱窜，整排整排的年轻人在路边蹲坐着喝奶茶聊天，穿衣风格凌乱、夸张。菜市场上整捆整捆的蔬菜和国内选品几乎一样，只要身上带足了外汇，胡志明市橡哆啦A梦一样，你的任何要求都可以被满足。让人不由感叹，越南人民们，这就是你们的黄金时代啊！但是如果真的仔细审视越南的发展潜力和投资机会，来自北方某大国的经验大多数不成立。市场不小但是更加破碎，人民勤奋但是绝对达不到国内内卷的程度，当局的投资计划雄心勃勃，但是从经济中汲取资源的能力远远不及，还有流行文化的粗糙且缺乏主体性 ……最后我们只能说，北方某大国才是特殊的那一个。越南人民请继续做快乐的越南人民。