PODCAST · business
The Wanderers 流浪者
by zjyiran
The Wanderers是一群在投资、创业、科技领域有多年积累的好朋友们。我们中有一线VC、PE、对冲基金机构里的合伙人/MD，也有来自科技大厂/创业公司/家族办公室的背景。我们合计曾带来数十亿美元的回报，见证过诸多伟大创新和历史性时刻，也有无数的教训和醒悟。节目试图复刻我们日常线下和微信群的小范围半严肃对话碰撞。这个世界不缺乏信息和观点，但高质量信息、差异化视角、对关键问题的注意力却极为稀缺。这需要我们脱下机构身份流浪，在喜欢和值得关注的领域里漫游，不带目的，猛烈碰撞，知行合一。加入我们，一起做科技创新里最了解股票投资的，股票投资里最了解宏观和配置的，宏观配置里最了解科技创新的wanderers!------------------------------------------------------Apple Podcast: 搜索The Wanderers 流浪者
Episodes
-
什么资产组合，能躺平迎接AI年代的高通胀/高利率？附七种资产五年赌约更新
为了证明打消反指属性，特意等大跌过去再发这期。 等来了一场AI pacing大戏，达里奥雄文和三巨头的支持，以及全网各种猜测和特朗普不留情面的公放批驳。我们有许多猜想和想吐槽的地方（如果有必要我们提前加更一下？）。我们也许真的处于一个很奇特的历史时期，至少从资本市场参与者的概念世界中是如此。 接续上次聊到的，如果AI真如他们担心的那般强大，那从资本的理性角度，这是前所未见的巨大规模且有高投资回报的产业，社会可能因此持续产生很高的利率要求，且通胀可能低不下去（局部的通胀和通缩效应可能同时发生）。这对于普通人资产配置可能是噩梦级挑战。...
-
牛去牛来：Crypto行情重启/AI会令美债危机雪上加霜？
牛去牛又来，花谢花会再开。 熊了好久的加密市场，迎来了反转。Crypto众bro归位，重回原生家庭之后，加密行情也是好了起来。而在这个注意力就是一切的世界里，孙哥的瓜更是重新点燃行业的关注度... 最近这段美债确实是非常重要的叙事，我们觉得这个问题真正解决很难，会如影随形的伴随市场，时不时出来给给压力。也会奠定长期的一个宏观叙事基础。...
-
天旋地转的8月：加息or降息，反弹or反转，破灭or加速？
人生南北多歧路，君向潇湘我向秦。 行情复杂，久违开开周会。 对于宏观，市场观点十分混乱，美联储对于加息降息和时间点，也出现前所未有的分歧。 对于科技主线，市场则相对一致，听到了无数老师是反弹不是反转的判断。 对于产业，我们看到蛮多信心，AI lab/算力租赁的ROI/定价不断超出预期，gpu的生命周期不断延长，5000亿美元融资平台推出，财报季这么多潜在的雷，基本上也纷纷过关了。 这次不涉及投资建议和方向性判断，回头再来多补充些看法。 01:08 加息减息大分歧 09:10 日本等潜在影响因素 11:12 黄金/石油/BTC：为何分化？谁更值得关注？ 15:30 美联储改变风格，减少信号...
-
杠杆：魔鬼契约还是必要工具？史诗回撤/版本之子清仓/赌性坚强
时来天地皆同力，运去英雄不自由。 过去一个月，今年这一轮的大行情和周期终于迎来了他的cruel summer，创下中韩美股市的很多之最，部分指标甚至超出了互联网泡沫/15年股灾。每天各种群里的惨剧和梗一个接着一个，应接不暇。 同时，高潮也不出意外地发生了。70年代的蔡智勇，1998年的LTCM，2008的雷曼/bearstern，2021年的Gabe Plotkin/Bill Huang，2022 的SBF等人，仿佛每一轮都要以一个版本之子的献祭作为标志。 这次轮到了年轻有为的前 OpenAI 研究员 Leopold Aschenbrenner。其创办的 AI 基金…
more -
标准答案容易，成为自己很难：自我成长/精神健康/人类alpha
重要提示：这期跟市场完全无关，纯粹三个朋友之间的走心聊天和探讨，可能对主要关心市场/行业的听众毫无价值，甚至有些过于自我/自说自话。有不少只适合跟朋友倾诉/公开说0人在意的话。介意的听众请注意避雷！ 我们在群里问选题的时候，发现了一些共性：短视频/xhs内容越来越丰富，职业选择、婚恋情感、甚至旅游、打卡和兴趣，居然都有了标准答案，市场的极致行情可能也反应了这一点。AI的普及带来了更对更全的标准答案，但也会让大多数人处于自动驾驶状态，认知、选择和动作似乎都可能变得同质化。 我们的主观意志和主体性还能保留住吗？ 这期我们完全抽离出市场，从一个 VC...
-
进攻是最好的防守：牛市多大跌/热爱杠杆和allin的韩国/Crypto零人在意?
“莫听穿林打叶声，何妨吟啸且徐行。” 看来豪放旷达的小苏哥，也得强作镇定whistlin' past the graveyard。面对最近的半导体/科技股突然大跌，大家是如何给自己打气的？ 我们从NBA总决赛、欧冠、世界杯聊开。和缺乏经验的年轻马刺队不同，作为十多年前年年争四卖队长的阿森纳球迷，以及曾经的中概股投资者，我们最大的优势就是预期很低，心态稳定，豁达乐观！ 最好的防守就是进攻，而最好的进攻就是防守反击，这一点对于如何应对市场的波动也有启发。 韩国股市反复熔断的原因是什么？什么会拖垮市场？ Crypto...
-
从忍受到享受：爬坑恒科中概，面对史诗级IPO诱惑(OAI/SpaceX/Anthropic)
”抽刀断水水更流，举杯消愁愁更愁““但见新人笑，那闻旧人哭“ 吸血行情的极致，使得重视传统审美、固守能力圈的朋友们在恒科、中概里面挨打。近期也得到了来自有关方面的关心，让大家回来享受科技牛市，同时不要去给美国三个史上最大IPO的泡沫接盘！ 一方面，我们又重新回顾了恒科中概公司遇到的问题，从公司到市场到投资者自己，到底怎么才能从忍受到接受到改变到享受？ 另一方面，面对Anthropic/OpenAI/SpaceX这三个，值不值得投？吞金巨兽会不会带来熟悉的崩盘。因为第一个话题和听友们共情太多，情绪上头，不小心聊水了，本想深入探讨的东西丢在了一边。商业角度也来不及分析了，这里补充啰嗦几句吧：...
-
三年了，AI还能涨多久？如何面对泡沫、吸血和FOMO
“休言万事转头空，未转头时皆梦。” AI行情基本上伴随了The Wanderers节目一路走来。正印了上面西江月里这句哲理，有泡沫/有周期是产业发展和投资中的必然，而问题也从来不是”这次是否一样“，而是”这次能持续多久“。 过去一个多月行情的发展确实有点太极致，不仅创造了FOMO的泡沫，甚至出现了吸血。（基于聊啥啥反转的反指标铁律，我们也不得不出手稳定一下局面！果然今天就....） 不管接下来是下半场还是尾声，研究还重要吗？判断还重要吗？我也不知道。 但不管如何，还是送给大家下面一段话（别耽误大家赚钱啊）：“行为经济学中记录，人对损失的痛感大约是同等收益快感的 2.5 倍。但 FOMO...
-
薛定谔海峡：伊朗危机反复横跳，市场脱敏还是酝酿大雷？
只从新闻上看的话，伊朗问题一会儿彻底解决，一会儿彻底崩了。特朗普和伊朗讲话完全相反，海峡开了没开、伊朗问题解决没解决，已经是个量子叠加态。为什么不是不确定性压制，却是观测坍缩？市场为什么干脆信一边？后续是雷更大还是干脆脱敏？我们各有各的看法。 这期我疯狂掉线大部分时间基本没出声，基本Vincent Jason对口相声。不过也验证了我们以前的猜测，两个人聊其实flow更顺滑，三个人反而不好cue（类似三个和尚没水喝的朴素原理）。 我个人的看法就文字补充在下面，他们两人的可以好好听节目：）...
-
从焦虑到上手: 白领/投资者的AI实战第一课【串台课代表立正】
先插播通知：季度复盘的付费观众可加微TheWanderers1，出示购买/付款截图加入交流群。我们水平和时间有限，佛系讨论为主，无投资买卖建议，请勿期待过高😂 休假两周，战争/宏观/产业变化太多了，市场相关的我们抓紧在录了。但这期我们先抬头看路，在这个巨变的时代做好自己。我们以前聊过很多次AI 对白领和投资工作的冲击（前几期还讲过所谓AI末日论）。这次我们要停止制造焦虑，和大家一起行动起来！ 最近 CoWork/Agent/Harness，之前小龙虾都很火。很多人会问这和我们有什么关系？不是程序员、不想转行做 AI，一个普通白领或者普通投资者，该不该学，学什么，怎么开始？...
-
难以TACO的僵局？伊朗事件的复盘/后续市场影响
上期发完刚好碰上伊朗的惊天事件，战火给民众带来了诸多不幸，我们和大家一起祈愿战争尽快结束。 市场一开始似乎表现得毫不意外，甚至乐观地等待TACO。但后续随着几次的反复和升级，大家也都明白了这次的选择权并不在Trump手里。 现在这个时间点从市场角度来看，反而比开战时更加破朔迷离。我们复盘了事件的根本起因和难以避免的僵局，也对后续的局势和市场影响做了些展望。我们对国际局势的分析能力有限，主要还是从市场的主流观点角度在进行思考。 ---------------------- 如此前预告，The Wanderers打算在3月底开设一档小宇宙付费专栏。...
-
2028智能危机：人类经济体会崩溃吗？
前段时间最吸引注意力无外乎是Citrini的末日论科幻小作文《2028年智能危机》，畅想机器Agent替代各行业白领工作后，碳基经济体面临螺旋通缩和崩溃。之前只是AI颠覆SaaS/tmt，现在叙事上升到了颠覆人类经济体。 我们对人类未来还是抱着乐观主义，整体还有充足时间调整。但正如年初预测中提过的，难免会有个体公司个体行业遭受很大的瞬时冲击。前两天Block宣布裁员 40% 促进股价大涨，也许会引起效仿。而相应的，我们这两年一直还比较看好的AI基建大潮（尤其北美）拉动的传统重资产周期变成长的叙事，现在被高度总结成了HALO play (heavy asset/low...
-
精分的市场：AI"颠覆一切"和"看不到回报"同时成立？经济好通涨低？大宗强Crypto跌？
在大家的支持下，我们作为一个半严肃的闲聊节目，订阅数稳步到了3万。非常感谢一直的陪伴和鼓励，尤其之前播放量和订阅数一直很接近，这种级别的留存/活跃真是当年投资内容/社区类公司时可遇不可求的。 当然，新听众的期待和需求会不一样，我们水平和质量有限，肯定也无法都满足匹配，因此这次也赶紧加上些避雷声明。...
-
全金属狂潮：金银资源暴涨暴跌成因/联储主席影响
正片11:30 开始 前两天围观Genie3以及赛博龙虾人的moltbook占据了不少注意力。但眼下最震撼的确实还是金银大跌。而且果不其然周末BTC也跟跌了。 昨天已经预告过，这期紧急加更，深入讨论这波资源行情、黄金白银的属性和暴涨成因、泡沫与否后市观点、和新美联储主席又有什么关系。我就不多介绍和剪辑了，前面瞎聊也留着，时间戳晚些有空再加吧。。 请牢记我们时不时的短期反指属性，而且宏观永远没有正确答案，切不可作为投资参考。本期录制于2026年1月31日 没时间弄shownote，借听友的AI总结一用 03:27｜作息、咖啡与睡眠质量 ☕ 投资状态，本质是精力管理问题。...
-
The Wanderers x 非共识的20分钟: 黄金像保险，白银像赌桌：25/26 暴涨到底是不是泡沫？
想不到我们小小一档节目已经开始孵化项目了！ Jason同学最近醉心学习宏观等，他打算自己再做一个短播客的节目叫《非共识的20分钟》，把自己平时所读所思，高频率的做些单口分享，主打知识性。那边还在认证中，之后也欢迎大家关注（我其实劝他做活人感更强的短视频来分享哈哈） The Wanderers这边大家的投入和频率不变，主要还是我们三个人畅谈当下最值得attention、最产生深远影响的市场、科技、宏观的话题，结合在一线的实操观察和感想。时不时也会邀请一些其他的Wanderers来对话。希望大家一如既往的支持和转发传播！...
-
内防假大V，外避特朗普：马年韭菜避雷闲聊
但见丹诚赤如血，谁知伪言巧似簧 赤马丙午大火的26年，题材火爆，游资风格已经起飞，其他风格的不少朋友则喊着26年难做。果然我们的不靠谱预测里，最靠谱的就是“马年要跟马斯克”，地面ai已经成为老登，商业航天太空算力太空光伏眼看就要纷纷进入逃逸速度，不再受任何基本面的地心引力了。 历来保护欲爆棚的监管机构和平台果断出手处罚一些操纵股价边吹票边卖出的大V，防止跟单股民们遭遇更惨的损失。在这里必须点赞。 周末卧病听听卖方机构会议，没想到一个接一个电话会的继续推啊。每年上天100GW/一百万吨载荷/一百万颗卫星/万次starship发射/每个小时发射一次，说的好像今年就实现了一样......
-
2026年度预测（含2025打脸回顾）：AI/Crypto/宏观/商业赢家输家/逆向交易
有些人只是错过了时代的列车，而我们最近似乎错过了时代的火箭航天:( 先放下悔恨的情绪，我们开始一年一度的非严肃预测！ 我们先回顾了2025年的预测，感觉逻辑上、方向上准确率还可以，但绝不能照着操作。 今年，我们继续对于自己熟悉的领域（宏观、AI、加密资产）各自做了预测，以及最大的商业赢家输家和最非共识的交易。继续期待打脸，期待交流。大家也请在评论区分享自己对2026年最有信心的预测！ 00:00 2025年AI、Crypto、宏观预测的分别回顾 11:35 2025年最大商业赢家和输家 18:45 逆向交易的教训与反思 21:25 26年宏观、Crypto、AI的预测！ 37:30...
-
对话Linkloud高宁：AI军备竞赛，华人如何在新淘金潮中分一杯羹？
淘金、铁路建设、化工、计算机、互联网、AI。大洋对岸的历次产业热潮中，无不伴随着华人的身影。 从1848年第一批华工抵达旧金山，到现在疯抢华人科学家、中文成为AI大厂第一工作语言。就在几天前，Manus作为这波AI华人出海创业的代表，也完成了一次成功的退出。历经近两个世纪，旧金山的华人似乎真的从牛马走上了牌桌。 我们这期和华人AI/SaaS出海第一社群Linkloud（公众号：Linkloud）的联合创始人高宁一起聊聊，海外AI大厂的军备竞赛，应用端（包括toB和toC）的落地进展，以及华人出海创业的现状和挑战。 高宁也是两档优质播客 OnBoard! 和Linkloud...
-
雪球串台：加密货币全面答疑-周期、应用与叙事
年底插播一期与雪球网官方节目厚雪长波的串台，提前祝大家新年快乐！ 最重要的是别忘了在小宇宙首页的2025播客大赏给我们投票: https://annual.podcast.xyz/2025/ 1、02:53 Jason的职业路径：从北大金融、华兴资本，到家族办公室与加密基金 2、04:47 我为什么在2023年的熊市里选择Crypto，而不是当时更热的AI？ 3、05:49 如何判断比特币的周期？供给、需求与四年一次的减半机制 4、06:21 比特币ETF通过意味着什么？它第一次真正进入美国主流资本市场 5、07:26 2100万枚的“终局设定”：比特币与黄金的本质差异 6、09:26...
-
认真做自己：冷不丁2025年度回顾复盘
“我们不追求赢，也不追求输，不追求快乐，更不追求哭。 我们什么都不追求，我们上去梆梆就是两拳。” 我们一年一度的年度复盘回顾来了！ 2025年不管是从从容容游刃有余，还是匆匆忙忙连滚带爬。希望我们都认真做了自己，哪怕只是冷不丁给生活梆梆两拳！ 和去年一样，我们聊了聊2025年最重要的宏观/市场事件、最有意义的技术突破和创新、年度人物、最有趣的公司、业务表现最好/最差的公司、过去一年最好和最差的trade、个人的最大成长等等。 后半程一不小心走心了，聊久了，对于2026的预测只能放在下次了。刚好也给我们机会整理思考一下，争取这次预测有更多的深度和广度，达到同类预测的SOTA水平：）...
-
宏观抢戏，行情过山车：聊聊如何扛住回撤
本期录制于11月27日。 虽然有心理准备，十一月的行情实在波动较大。一方面之前提到的AI泡沫大辩论愈演愈烈，直接在英伟达的完美业绩后砸出了坑，而著名大空头Michael Burry同学，已经关闭基金，下场开知识星球，激情对线！另一方面，本月真正唱主角的是宏观，尤其是降息预期的剧烈变化。 从十月到十一月，都是不容易提前避免的过山车行情，而且各类资产宏观、币、AI、美股、A股的影响完全纠缠到了一起。我们互相聊了聊巨大波动的主要原因，如何应对这一阶段的回撤和后续的市场。这次聊的比较散，就不写时间戳了。...
-
对话Suplay黄万钧：一张值一个亿？卡牌是投资的终极形态吗
卡牌已经成为当代最火热的收藏与消费文化之一。各种类型、价格段的卡牌不仅广受小学生和年轻人的喜爱，同样也成为了老登的收藏品。近日，一张科比乔丹双签名球星卡以1300万美元成交，震撼人心。 我们之前聊过万物上链和股票代币化的话题，随着投资者群体越来越扩大化，散户本身自带的参与感、乐趣、情绪价值的需求，在投资中变得越来越重要。卡牌作为一种潜在的投资品和收藏品，似乎站在了邮票、文物等老登玩物和NFT、RWA等小登玩物的交汇处，令人不禁畅想万物皆可变为卡牌形态的投资品...
-
周会：TACO2.0后市场扑朔迷离？AI产业大泡沫？
本期录制于11月3日。 如我们之前讨论的，TACO2.0会先导致市场波动最后双方胜利会谈。但利好落地之后，各个市场/资产类别实在是难以预料短期走势，比如之前的黄金、昨天的crypto和美股，三季报中也又很多意外。好在我们也习惯了经常打脸和进行调整。 之前对AI见顶迹象的关注，目前也确实又成为了一个资本市场和产业界是否是泡沫的大辩论（虽然每隔半年多就会来一次）。我们简略聊了聊历史上产业泡沫和如何参与/规避。我个人还是认为参与和规避都正确，做好大的选择不变来变去就好。 提到的操作、空间、板块、个股想法均为个人娱乐性记录，不可作为投资建议，请大家不要参考，保持谨慎。 -----------...
-
对话Indigo: 自新大陆-互联网老兵的北美投资历程
我们流浪者系列又迎来了一位朋友，他是新浪微博的共同创始人之一，在中国做过早期投资，在日本做过民宿产业，早于我们很多年离开了机构去了北美生活，在web3和AI的数字世界wander。目前他又重新专注于北美AI行业的一级市场，投资了Anthropic, xAI，Cohere，Lambda等知名项目。一起听听我们和Indigo芦义的对话，了解海外华人在股市、crypto、创新领域的有趣经历和故事。 也欢迎关注Indigo丰富精彩的各种自媒体内容; 小宇宙：INDIGO TALK；X: https://x.com/indigo11; 个人主页https://www.indigox.me/…
more -
加更：中美贸易战再次抬头？起因讨论/后市影响/如何收场
我们昨晚刚录完，Trump火线发推说"会没事的"，又被他假动作晃晕了。等今天收盘会来补充一下show note 不构成任何投资建议 在小宇宙查看该单集文稿
-
周会：见顶迹象出现？AI内循环加杠杆,Meme泡沫,黄金BTC新高
在周五下午A股大跌后我们一边在困惑看盘，一边录了新的一集。 本来主要是想讨论现在市场上的一些比较疯狂的叙事和现象。 1. openAI把所有人绑上船，用杠杆/行业资产负债表（Oracle: Balance Sheet-as-a-Service，英伟达：AI行业央行)疯狂加速产业 2.Meme行情成为这一波美股主流，meme ETF又回来了，令人想起2021 3.黄金有色BTC前段时间再创新高，到底意味着什么；是地缘政治导致的供应链持续动荡，还是对通胀和放水预期的重新抬头...
-
对话李明：关停基金，一个古典投资人开始科学修仙
”早服还丹无世情，琴心三叠道初成。遥见仙人彩云里，手把芙蓉朝玉京。先期汗漫九垓上，愿接卢敖游太清。“ 一个北大数学系毕业的古典投资人，离开奋斗十余年的一级市场，关停基金之后，为何开始研究抗衰、续命和修仙？这是行业的沦丧，还是人性的终局？ 这期先不聊市场，我们播客作为机构投资人流浪第一站（？！），和明哥聊了聊他的心路历程、创业路径、最新的医美抗衰技术，畅想了AGI时代的修仙之路，也给听众们朴素而真挚的续命建议。欢迎关注明哥小某书账号：Ming明在修仙，他的产品还在严肃而科学的研发过程中，我们可以先等待Jason的试用结果。 00:00 欢迎新的流浪者 06:13 从投资到创业的转变…
more -
51.A股调整，AI加单，牛市还会继续吗？
“一切有为法，如梦幻泡影，如露亦如电，应作如是观。” A股在九月初迎来了牛市中一次真正像样的调整，某些主线板块甚至有了一丝见顶迹象。这时候不但鬼故事都来，更有“老登买酒“这样的将被载入A股名梗的段子。我们自己在其中经历了哪些心路历程？未来是继续牛市、掉头向下还是进入震荡的下半场？我们都聊了聊。也欢迎大家踊跃投票表达自己对后市观点 提到的操作、空间、板块、个股想法均为个人娱乐性记录，请大家不要参考，保持谨慎。 00:41 闲聊 07:16 A股市场回顾 20:26 从老登买酒看A股行业的周期性 39:03 Oracle再掀AI投入狂潮 46:13 Mag 7酒桌喊单，美国资本市场盛宴...
-
BTC串台: Jason对话吴说
所谓牛市多长阴，过去几天A股也是经历了结结实实的信仰充值和大幅调整。这周我们休息一下，转播Jason做客吴说录的一期，给他做做广告，关注crypto的朋友也可以听听。The Wanderers的下期节目也会尽快更新。 ----------------- The Wanderers的听众朋友们好！我是Jason。...
-
50.牛市回来了，你还在吗？
“十年之前，我不认识你，你不属于我...十年之后，我们是朋友，还可以问候。只是那种温柔，再也找不到拥抱的理由...” 十年了，牛市回来了，我们还在吗？这次牛市预演了小一年的时间，从924跑步入场的亢奋，到年初中国资产重估的豪迈（甚至当时我们畅想5000点），从关税战开打时的慌乱，到AI和创新药引领主线行情。虽迟但到。 但这次牛市又伴随着很多的不同，我们聊到了本次的产生背景，不同板块的结构性差别，不同投资者的收益率差别，如何看待牛市跑输，如何调整持仓风格、如何做好逃顶甚至利润回吐的准备等等。...
-
周会：ETH牛市/AI重回巅峰/美国宏观解读
“重重似画，曲曲如屏...但远山长，云山乱，晓山青。” The Wanderers在本期节目回归主业，开开周会。Jason讨论了最近最生猛的以太坊尤其是持币股的观点，Ran也复盘了过去一段时间里AI的一些巨大标志性事件，Vincent解读了宏观经济数据，以及通货膨胀与经济政策的挑战。如果这个形式大家反馈不错，我们就尽量固定下来我们这个公开的周会。 这期忍住了没有蹭大A牛市的热点！ 时间戳： 00:00闲扯 07:51以太坊的现状 11:53ETH财库/持币股，双反身性 19:40RWA与ETH的关系探讨，RWA的应用 33:24韩国主场优势 37:25小币和二线股的价值与市场反应...
-
48.为什么买到十倍股的总是别人？
“我报路长嗟日暮，学诗谩有惊人句” 本期录制于7月13日。市场已经一片狂热，我们想了想这期还是冷静讨论和复盘一个经典的形而上的命题：如何抓住十倍股。虽然也是被讲烂的流量密码，但我们觉得对这个的探讨其实很能反应一个投资者的风格、心性和一部分能力。每个人对这个话题的想法都很不一样，希望大家也在评论区多多分享。 B站视频链接 时间戳： 02:12 闲谈中国与美国：最高的支付能力和最低成本的完美结合 08:24 十倍股为啥令人着迷，十倍股对投资重要吗？ 19:07 职业生涯就是两次10x game 21:07 十倍股之间并不相同，如何分类 27:35 周期的重要性 30:55 可重复性的重要性...
-
47.股价涨了，真相还重要吗
草萤有耀终非火，荷露虽团岂是珠 本期录制于6月28日。 Circle距离IPO前价格一度10x，RWA等概念更是带动了相关公司的集体狂欢。 TACO (Trump Always Chickens Out)交易也已经演绎得越来越极致，美股再度新高，实在令踏空的人望洋兴叹，情绪加持下，不仅一级市场投融资逐渐有些疯狂，二级市场更是各种妖股辈出。 可以说过去2个多月只要好好参与，不管抄底的，追涨的，炒妖的，都有可能把1-2年的任务彻底完成，虽然可能并没有所谓基本面的真正变化。不少听众（和我们）也会又开始反思终极哲理，在市场里，如果能涨，真相究竟还重不重要？ 也欢迎观看和订阅视频版：…
more -
46.AI时代，孩子们能躺平吗？
视频播客的最后一集终于剪完了，请参见B站链接，也欢迎订阅我们的账号。这里放的是纯音频版本。 第三部分主要聊聊面对AI的时代，对于子女的教育方式、能力培养、未来发展，我们个人的一些些想法。 欢迎多给我们建议！ 下期话题应该会再回到市场或者行业，之前聊到的Circle距离IPO前价格已经10x，而TACO (Trump Always Chickens Out)交易也已经演绎得越来越极致，以色列伊朗局势对石油等的影响则是令人迷惑。产业里，Robotaxi、创新药、新消费、新医疗、AI船票与融资最近的变化出奇的多。正如我们的slogan，在信息爆炸、智能爆炸的时代，attention is…
more -
45.AI时代，年轻人能躺平吗？
续接上集，请参见b站链接，也欢迎订阅我们的账号。这里放的是纯音频版本。 第二部分本想主要聊聊AI时代年轻人的职业选择和职业发展，一不小心过于走心，都在聊不堪回首的教训，听起来略有爹味...欢迎大家在评论区踊跃讨论AI时代有哪些适合年轻人做的工作类型或者岗位：） 第三部分是最后一集，聊聊AI时代的教育，我们尽快发出。 欢迎多给我们建议！ 在小宇宙查看该单集文稿
-
44.AI时代，牛马能躺平吗？(首次露脸)
自己立过的Flag，掉粉也要实现。 之前节目说过到了万粉露脸，虽然没有设备没有剪辑能力，不要脸地录了一期视频播客作为尝试。 请参见b站链接 AI时代，牛马能躺平吗 ，也欢迎订阅我们的账号。这里放的是纯音频版本。 我们聊了聊怎么正视AI的挑战和机会，提升自我，抵抗焦虑。本次是第一部分，主要讲了讲AI对工作的影响。 欢迎多给我们建议 在小宇宙查看该单集文稿
-
BTC专栏：稳定币立法/Circle上市
近日，美国和香港两地完成稳定币的立法，这一区块链世界的重要应用重新回到了主流的事业。恰逢Circle上市火爆，我们加更一期聊了聊。 顺便吐槽一下腾讯会议的录音，下次改回本地录音。 另外，由于之前立了flag，尝试录了一期视频播客。聊得挺高兴，录制效果挺一般。应该会尝试在B站发发，请大家降低期待...... ----------- 仅代表个人兴趣想法，不构成任何投资建议和观点 在小宇宙查看该单集文稿
-
43.关税战停火，两边都赢了，我咋亏了？
本期录制于5月17日晚。 过去一周，中美日内瓦会议可以说是大超预期，本以为第一轮谈判照旧各表强硬，结果直接关税战阶段性停火。中美相互取消4.2对等关税后的加征项目，各项推迟90天执行。 资本市场还经历了放水会议、公募新规业绩对标指数、并购重组新规等等事项，一季度各公司的财报也大多发完了。回首一望，美股重回高位，仿佛无事发生。A股还没有从关税大坑中爬出来，只剩下热点题材层出不穷...一周至少要进行五个赛道的知识付费。 这期还是重点聊了聊这次停火的猜测和接下来的各自的应对，但已经接下来不确定性越来越大。我们最后一段放飞自我开始聊些市场之外的事情，未来越不确定，越应该认真过好当下每一天。...
-
42.60年5万倍：巴菲特是否是普通人唯一能抄的答案？
一年一度的伯克希尔大会，没想到竟然迎来了股神的金盆洗手！感叹、感谢、感动之余，劳动节我们赶紧加更一集。 巴菲特是否是投资的唯一答案？显然不是，市场里多种风格都有其立足之地 巴菲特是否就是普通人的答案？显然也不是，太多方面差距太大、也坚持不了。 但巴菲特的答案有可能是普通人唯一能去抄的...... 他的业绩表现如何评价？优势究竟来自哪里？为何难以模仿？答案抄什么？我们从自己的角度出发好好聊了聊。 但不得不说，巴老爷子是一本看起来薄读起来厚的书，一期播客根本覆盖不完，欢饮大家在评论区多与我们交流。 -------------- 之前有听众问国外的播客推荐,...
-
41.华山论剑，你用啥剑？串台《三点下班》聊聊常用投资工具/套路
“争雄论剑少年狂，鬓发如今各已苍。半世恩仇同一笑，华山绝顶雪茫茫。” 过去一个月全球各类资产和市场波动实在是太刺激，希望大家在五一假期能好好休息一下。我们刚好也做一期轻松一些的串台，和顶流《三点下班》的两位主播永浩星辰，分享各自作为机构或散户，在投资中常用的工具和套路。希望帮助普通投资者打爆机构和游资！ 欢迎大家在评论区积极交流分享自己的工具和套路 04:27 Jason：另类资产机构，散户优势，数字货币分析交易方法，学习交流群 21:13 星辰：兼职投资，带血筹体系，等待时机 30:21 Vincent：专业机构，超级阅读者，做减法，对抗AI 51:25...
-
40.交易的艺术：各国关税博弈与投资者的应对
经历了她（US)在闹，他(CN)在笑，我们在叫的挨打一周，也亲身体验了大统领《交易的艺术》中提及的战法。我们昨晚抓紧聊了聊给大家提供一个市场前线的情绪陪伴。 周末还有很多变化出现（包括下午开始吵得不可开交的果链和NV链的豁免...都快成薛定谔态了)，所以本期背景和介绍随后再更新。 ------------------------------ 我们每周用近10个小时的业余时间准备、录制和剪辑，完全用爱发电。听完我们各期节目觉得有所收获的，还请点赞收藏转发，推荐给相关的朋友，谢谢！！！我们也期望和更多有想法有观点的朋友认识交流。 认识我们: 添加微信zjyiran(Ran),...
-
39. 贸易战2.0开打，关税暴击全球经济与资产!割肉还是抄底？
“清明时节雨纷纷，路上行人欲断魂” 我们从去年大选开始反复提到的特朗普上台后的关税危险（无论是今年美股的衰退危险还是关税A股的压制），终于在这个清明节来袭了！ 首先予以强烈的谴责，支持国家的反制措施。其次，虽然我们一直在讲和防范这个危险，实际持仓还是受到不小的震动。腥风血雨的两天中，我们在周五盘前抽空聊了聊对等关税、背后目标与博弈、对于行业和资产的影响。 割肉、抄底还是装死？欢迎大家参与投票和讨论！ 用AI很快做了个对等关税相关信息的小网站...
-
38.七种资产，五年赌约 - 第一年回顾
【本期背景】 年年岁岁花相似，涨涨跌跌各不同 去年《三名投资者，七种资产，五年赌约》这一期讨论了我们对几种主流资产长期增值空间的半严肃判断，还挺受大家的欢迎。大半年过去后，他们表现如何？ 1. 比特币 过去一年涨幅26%；从去年7月到现在40%；24年涨幅132% 2. 微软股价 过去一年涨幅：-3%，从去年7月到现在-15%； 3. 英伟达股价 过去一年30%；从去年7月到现在微跌；24年涨幅170% 4. 黄金价格 涨幅：过去一年40%，从去年7月到现在25%； 5. 贵州茅台股价 跌幅：过去一年跌4%；从去年7月到现在10% 6. LV价格...
-
37. 特朗普的政治风暴，正将美国带入漩涡？
【本期背景】 最近特朗普等美国政坛人物的存在感实在过强，近期的一系列市场波动也似乎离不开他们的一些或激进或交易思维导向的决策和言论。大家可以一边收听我们的讨论，一边参考下方AI生成的介绍文章。 我们每周用近10个小时的业余时间准备、录制和剪辑，完全用爱发电。听完我们各期节目觉得有所收获的，还请点赞收藏转发，推荐给相关的朋友，谢谢！！！我们也期望和更多有想法有观点的朋友认识交流。 投资有风险，提醒大家谨慎做好自己的研究。节目属于我们个人闲聊，观点随时有变化，不构成任何投资建议。 认识我们: 添加微信zjyiran(Ran)或vl7117(Vincent), 请注明个人简单背景/供职机构...
-
36.东升西落？AI叙事带来的中国资产重估
【本期背景】 “江汉曾为客，相逢每醉还。浮云一别后，流水十年间。” 开年之后，中国资产又迎来系统性的重估。这次点燃热情的还是民族英雄deepseek... 去年10月份的那波A股大涨，现在看来播客里Vincent的观点非常正确，是反弹不是牛市，但放到6个月维度会有机会。现在回过头看确实和2015年那次牛市有异曲同工之妙，2014年底先抢跑一次蓝筹重估，2015年春节过后因为科技（当时是移动互联/互联网+）真正拉起牛市...
-
35.引爆算力崩溃论的DeepSeek，能帮中国突破AI封锁吗？
【本期背景】 蛇年大吉！Deepseek在春节前后好好引爆了关于理想主义的叙事，科学天才们依靠有限的算力对抗AI霸权，情绪传遍街头巷尾。 但它实实在在将中美AI新冷战推向了一个新的高潮，在这背景下，算力需求是否会崩塌？长期产业将如何发展？产业的各参与方利好利空？我们这期认真进行了讨论。 需要说声抱歉的是，我新换的录音设备出了些问题，在前半段经常有些破音，还望大家包涵 【时间索引】 00:45 吹吹牛逼，我们持续关注的AI冷战愈演愈烈 06:32 介绍下DeepSeek的背景由来 10:19 如何评价DeepSeek的技术、能力和原创性 16:06 为什么偏偏是中国的DeepSeek...
-
34. 24年终复盘与25年初展望
【本期背景】 一直拖着的2024复盘和2025预测来了！ 闲扯Trump币、TikTok关闭、小红书泼天流量、AI Diffusion的禁运条例之后，我们轮流讲了讲2024年 最大的宏观/市场事件、最有意义的技术突破和创新、年度人物、最有趣的公司、业务表现最好/最差的公司、过去一年最好和最差的trade、个人的最大成长。 对于2025年，我们对于自己熟悉的领域（宏观、AI、加密资产）各自做了预测，期待打脸，期待交流！也瞎拍了一下2025年最大的business winner/loser，biggest event和contrarian trade...
-
Wanderer专栏：CEO Coach,硅谷见闻,AI探索,重新出发
【本期背景】 这期比较发散也比较感性。我们邀请了一位老朋友星辰来做客；他和我们之前的状态类似，最近离开了奋斗多年的行业，脱下了机构的标签，转换角色进行漫游。 我们聊了聊他今年旅居看到的硅谷科技和创业圈的近况（免不了聊了AI），华人在彼岸创业和生活的状态，也聊到了星辰最近作为CEO Coach的一些有趣尝试。 离开原来的舒适区，成为一名wanderer其实需要挺大的勇气。星辰也和我们真诚分享了他所面对的迷茫、痛苦和转变，很希望大家耐心听到节目的最后部分。...
-
BTC专栏：比特币破十万，后续怎么看
1.BTC终于破了10万，这数字有什么意义 2.新任命的SEC主席，以及特设的人工智能与加密货币事务主管 3.后市的一些观点 ---------------------- 仅代表个人兴趣想法，不构成任何投资建议和观点 在小宇宙查看该单集文稿
-
32.新冷战下的美国内阁众生相
【本期背景】 “空门说得恒沙劫，应笑终年为一先。” 尽管我们不情愿，新冷战的大幕还是继续在展开。两方的博弈日趋白热化，两边的政界企业界也卷入了这盘大棋里面。 本期我们讨论了美国可能的新内阁人选、重要性以及背后象征的政策和考虑，这次整套班子忠于川帝、年富力强、极为鹰派，的确不可小视。我们也顺便聊到了AI和科技方面的脱钩和禁运，但没有太展开，建议大家找些相关的文章读读，与我们一起交流讨论。 我们每周用近10个小时的业余时间准备、录制和剪辑，完全用爱发电。听完我们各期节目觉得有所收获的，还请点赞收藏转发，推荐给相关的朋友，谢谢！！！我们也期望和更多有想法有观点的朋友认识交流。...
We're indexing this podcast's transcripts for the first time — this can take a minute or two. We'll show results as soon as they're ready.
No matches for "" in this podcast's transcripts.
No topics indexed yet for this podcast.
Loading reviews...
ABOUT THIS SHOW
The Wanderers是一群在投资、创业、科技领域有多年积累的好朋友们。我们中有一线VC、PE、对冲基金机构里的合伙人/MD，也有来自科技大厂/创业公司/家族办公室的背景。我们合计曾带来数十亿美元的回报，见证过诸多伟大创新和历史性时刻，也有无数的教训和醒悟。节目试图复刻我们日常线下和微信群的小范围半严肃对话碰撞。这个世界不缺乏信息和观点，但高质量信息、差异化视角、对关键问题的注意力却极为稀缺。这需要我们脱下机构身份流浪，在喜欢和值得关注的领域里漫游，不带目的，猛烈碰撞，知行合一。加入我们，一起做科技创新里最了解股票投资的，股票投资里最了解宏观和配置的，宏观配置里最了解科技创新的wanderers!------------------------------------------------------Apple Podcast: 搜索The Wanderers 流浪者
HOSTED BY
zjyiran
CATEGORIES
Loading similar podcasts...
Frequently Asked Questions
How many episodes does The Wanderers 流浪者 have?
The Wanderers 流浪者 currently has 85 episodes available on PodParley. New episodes are automatically indexed when they're published to the podcast feed.
What is The Wanderers 流浪者 about?
The...
How often does The Wanderers 流浪者 release new episodes?
The Wanderers 流浪者 has 85 episodes. Check the episode list to see recent publication dates and frequency.
Where can I listen to The Wanderers 流浪者?
You can listen to The Wanderers 流浪者 on PodParley by clicking any episode. We provide an embedded audio player for direct listening, and you can also subscribe via your preferred podcast app using the RSS feed.
Who hosts The Wanderers 流浪者?
The Wanderers 流浪者 is created and hosted by zjyiran.
URL copied to clipboard!